Date post: | 23-Jan-2017 |
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Convenio de Pagos y Créditos Recíprocos de la ALADI
Sistema de pagos en Monedas localesLa experiencia de Argentina y Brasil
Lic. María Cristina PasinReunión de Negocios Internacionales entre la Banca de Desarrollo LatinoamericanaBuenos Aires 11 y 12 de Octubre 2012
Convenio de Pagos y Créditos Recíprocos de la ALADI
1. Sistemas de pago
Sistema de Pagos en Moneda Local
Convenio de Pagos y Créditos Recíprocos de la ALADI
El SML es un sistema de pagos bilateral diseñado con una concepción
amplia para admitir pagos relativos a operaciones de cualquier naturaleza
entre personas físicas y jurídicas de Argentina y Brasil.
Inicialmente está destinado a pagar o cobrar operaciones de comercio de
bienes y sus servicios directamente relacionados en pesos y reales. El
plazo de las operaciones que se cursen por el SML no puede superar los
360 días desde la fecha de embarque.
2. Qué es el SML?
Sistema de Pagos en Moneda Local
Convenio de Pagos y Créditos Recíprocos de la ALADI
• Es un sistema de pagos trans-fronterizo integrado a los sistemas de pagos locales (SPB y MEP).
• Es un mecanismo optativo y complementario de los sistemas de pagos actuales.
• Es un sistema de compensación y transferencia de valores.
• Tanto el importador como el exportador pagan y cobran en sus respectivas monedas.
• No hay modificación respecto a la documentación de comercio exterior. (a excepción del Registro de Exportación, que deberá ser hecho en moneda local). No hay restricción en cuanto a los instrumentos de pago a utilizarse.
• Permite la realización de pagos anticipados.
• No es un mecanismo de cobertura de riesgo cambiario.
3. Características Fundamentales
Sistema de Pagos en Moneda Local
Convenio de Pagos y Créditos Recíprocos de la ALADI
• Tasa de cambio SML (Real/Peso): resultante de la relación entre las tasas de referencia de los bancos centrales [Ptax (BCB) y la Tasa de Cambio de Referencia (BCRA)] La tasa SML es representativa del mercado mayorista en los dos países y es un promedio comprador-vendedor
• Reducción de costos resultante de la: Tasa de cambio SML es utilizada para liquidar las operaciones a los
bancos intervinientes y es publicada diariamente por los dos bancos centrales lo que hace a la transparencia del sistema
La tasa de cambio es uniforme independientemente del volumen de la transacción liquidada por medio del SML
Los bancos centrales no persiguen lucros. Posible reducción en los costos de transacción tanto financieros como
administrativos
4. Definición de la Tasa de Cambio – Reducción de costos
Sistema de Pagos en Moneda Local
Convenio de Pagos y Créditos Recíprocos de la ALADI
5. El SML para los operadores de comercio exterior
• El exportador cotiza su producto, factura y recibe el pago correspondiente en su moneda de manera similar a una venta en el mercado doméstico.
• No participa en el mercado cambiario
• El importador realiza una operación de cambio ya que efectúa sus compras en la moneda del otro país.
Sistema de Pagos en Moneda Local
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6. Evolución del SML octubre 2008 – septiembre 2012
$11.424 millones, que equivalen a
u$s2.753 millones,en 48 meses
Sistema de Pagos en Moneda Local
En 2012, el SML representó el 3% delcomercio con Brasil
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Cantidad de operaciones
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7. Evolución del SML octubre 2008 – septiembre 2012
Sistema de Pagos en Moneda Local
14.488 operaciones en 48 meses
Convenio de Pagos y Créditos Recíprocos de la ALADI
Cantidad de Operaciones por Tramos de MontosDistribución de Frecuencias
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Hasta $100.000 Entre $100.000 y$500.000
Entre $500.000 y$1.000.000
Entre $1.000.000 y$5.000.000
Más de $5.000.000
en %
del
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8. Operaciones por tramos de montos octubre 2008 – septiembre 2012
72% de las operaciones
inferiores a $500.000
Sistema de Pagos en Moneda Local
Convenio de Pagos y Créditos Recíprocos de la ALADI
Cantidad de empresas
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Empresas argentinas Empresas brasileras
9. Cantidad de empresas que operaron a través del SML octubre 2008 – septiembre 2012
794 empresas brasileras
556 empresas argentinas
Sectores:
• Autos y autopartes
• Textiles y cueros
• Electrodomésticos
• Alimentos y bebidas
1.350 empresas
Sistema de Pagos en Moneda Local
Convenio de Pagos y Créditos Recíprocos de la ALADI
Cantidad de Operaciones por Empresa Distribución de Frecuencias
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31
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33
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1 operación Entre 2 y 10 Entre 11 y 50 Entre 51 y 100 Más de 100 cantidad de operaciones
cant
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10. Operaciones por empresa octubre 2008 – septiembre 2012
77% realizaron 2 ó más
operaciones
Sistema de Pagos en Moneda Local
Convenio de Pagos y Créditos Recíprocos de la ALADI
Muchas gracias!