2014 EXCL EXCL Annual Report 2014

Laporan Tahunan Annual Report2014

UnleashingIndonesia’s Potentialthrough Mobile Internet Leadership

01 Tema Theme02 Ikhtisar Bisnis 2014 2014 Business Highlight04 Identitas Perusahaan Corporate Identity06 Profil Perusahaan Company Profile06 Sekilas XL XL at a Glance08 Profil Pemegang Saham Utama

Profile of Major Shareholder09 Struktur Pemegang Saham XL

Shareholding Structure of XL10 Struktur Grup XL XL Group Structure11 Riwayat Kepemilikan Saham

History of XL Stock Ownership16 Aksi Korporasi Perseroan Tahun 2014

Corporate Action on 201417 Pengungkapan Transaksi Material, Transaksi Afiliasi,

Akuisisi Dan Penggabungan Usaha Disclosure On Material Transaction, Affiliated Transaction, Acquisition And Merger

21 Daftar Lembaga/Profesi Penunjang Pasar Modal List of Capital Market Supporting Professionals/Institution

22 Pengungkapan Kepemilikan Saham XL oleh Dewan Komisaris dan Direksi Disclosure of XL’s Share Ownership by The Board of Commissioners and Directors

24 Tonggak Sejarah Milestones26 Peristiwa Penting Event Highlights38 Penghargaan Awards44 Ikhtisar Keuangan & Operasional

Financial & Operational Highlights46 Ikhtisar Saham Share Highlights48 Informasi Kepada Pemegang Saham

Information to Shareholders50 Visi Vision51 Budaya Korporat Corporate Culture52 Laporan Dewan Komisaris

Board of Commissioners Report60 Laporan Direksi

Board of Directors Report74 Pengelolaan Human Capital

Human Capital Management

86 Analisis & Pembahasan Manajemen Management Discussion & Analysis

89 Tinjauan Industri Industry Overview93 Tinjauan Usaha Business Overview107 Tinjauan Keuangan Financial Review

122 Tata Kelola Perusahaan Corporate Governance

126 Kegiatan GCG tahun 2014 GCG Activities in 2014127 Struktur Tata Kelola Governance Structure128 Rapat Umum Pemegang Saham (RUPS)

General Meeting of Shareholders (GMS)143 Dewan Komisaris Board of Commissioners151 Direksi Board of Directors163 Komite di Bawah RUPS Committees Under the GMS167 Komite di Bawah Dewan Komisaris

Committees Under the Board of Commissioners176 Komite-Komite dan Fungsi-Fungsi di Bawah Direksi

Committees and Functions Under the Board of Directors182 Sekretaris Perusahaan Corporate Secretary187 Hubungan Investor Investor Relations

188 Departemen Audit Internal Internal Audit Department

190 Akuntan Publik Public Accountant191 Manajemen Risiko Risk Management196 Uraian Mengenai Sistem Pengendalian Intern

Description of Internal Control System197 Perkara Penting Important Case198 Akses Informasi dan Data Perusahaan

Access to Corporate Information and Data204 Bahasan Mengenai Kode Etik

Discussion on Code of Ethics205 Mekanisme Whistleblowing

Whistleblowing Mechanism207 Program Kepemilikan Saham Oleh

Karyawan dan/atau Manajemen Employee and/or Management StockOwnership Program

212 Tanggung Jawab Sosial Perusahaan Corporate Social Responsibility

217 Bidang Pendidikan Education Pillar

238 Bidang Pengembangan Masyarakat Community Development Pillar

250 Data Perusahaan Corporate Data

252 Struktur Organisasi Organization Structure

254 Profil Dewan Komisaris Profile of the Board of Commissioners

260 Profil Direksi Profile of the Board of Directors

265 Profil Komite Audit Profile of the Audit Committee

267 Profil Key Function Profile of Key Functions

272 Daftar XL Center dan Kantor WilayahList of XL Center and Regional Offices

276 Surat Pernyataan Anggota Dewan Komisaris Tentang Tanggung Jawab Atas Laporan Tahunan Tahun 2014 PT XL Axiata TbkBoard of Commissioners Statement Letter of Responsibility for the Annual Report Year 2014 PT XL Axiata Tbk

277 Surat Pernyataan Anggota Direksi Tentang Tanggung Jawab Atas Laporan Tahunan Tahun 2014 PT XL Axiata TbkBoard of Directors Statement Letter of Responsibility for The Annual Report Year 2014 PT XL Axiata Tbk

278 Laporan Keuangan Financial Report

399 Daftar Istilah Teknis Glossary of Technical Terms402 Referensi Silang Peraturan Bapepam-LK No X.K.6

Cross Reference Bapepam-LK Regulation No X.K.6410 Panggilan Rapat Umum Pemegang Saham

Tahunan dan Luar BiasaNotice of The Extraordinary General Meeting of Shareholders

1

Analisis dan Pembahasan ManajemenManagement Discussion and Analysis

Data PerusahaanCorporate Data

Tata Kelola PerusahaanCorporate Governance

Tanggung Jawab Sosial PerusahaanCorporate Social Responsibility

PT XL AXIATA TBK2014 Annual Report

Unleashing Indonesia’s Potentialthrough Mobile Internet Leadership

Di tahun 2014, XL telah memantapkan posisi sebagai salah satu operator terdepan di layanan mobile internet Indonesia. XL memelopori penggunaan spektrum 4G-LTE untuk memberikan pengalaman berbeda bagi masyarakat dalam mengakses layanan Data melalui jaringan komunikasi nirkabel tercepat saat ini.

Melalui penyediaan jaringan mobile internet dengan kualitas penerimaan yang lebih baik, transfer data yang lebih stabil serta pertukaran informasi yang lebih cepat, XL ingin membukakan berbagai peluang baru bagi semua lapisan masyarakat, yang memungkinkan mereka mengerahkan dan mendayagunakan semua potensi yang dimiliki, serta berkesempatan untuk meningkatkan kualitas kehidupannya. XL ingin senantiasa memberikan kontribusi yang maksimal bagi kemajuan Indonesia.

In 2014, XL strengthened its position as one of leading mobile internet services providers in Indonesia. The company pioneered the use of 4G-LTE spectrum to provide a different experience for the community in accessing data services over the currently fastest wireless communication networks.

By providing mobile internet network with better reception quality, more stable data transfer and faster information exchange, XL would like to open new opportunities for all levels of society, which allow them to deploy and utilize all their potentials, so they have the chance to improve their quality of life. XL would like to always provide the maximum contribution to the advancement of Indonesia.

XL ingin membukakan peluang baru bagi masyarakat, yang memungkinkan mereka memiliki kesempatan untuk meningkatkan kualitas kehidupannya.

XL would like to open new opportunities for society, which allow them to have the chance to improve their quality of life.

2

Pengelolaan Human CapitalHuman Capital Management

PembukaanIntroduction

Laporan Kepada Para Pemegang Sahamdan Pemangku KepentinganReport to Shareholders and Stakeholders

PT XL AXIATA TBK Laporan Tahunan 2014

Segmen Bisnis Data dan Value Added Services (VAS)/Business Data and Value Added Services (VAS) Segment

Trafik Data tumbuh mencapai 127% YoY dari 54.615 TB menjadi 123.824 TB didukung oleh fokus XL pada perkembangan smartphone dan penggunaan mobile internet yang semakin meningkat.

Data traffic growth reached 127% YoY from 54,615 TBs to 123,824 TBs supported by XL focus on smartphones trend and increasing mobile internet usage.

Pengguna SmartphoneSmartphone Subs

Di tahun 2014 pengguna smartphone XL tumbuh 58% YoY menjadi 16,1 juta pelanggan dibandingkan tahun 2013. Hal ini telah meningkatkan penetrasi smartphone sebesar 9,0 pp (percentage point) menjadi 27% dibandingkan tahun sebelumnya.

In FY14, XL’s smartphone user grew 58% YoY to 16.1 million user. This has increased smartphone penetration by 9.0 pp to 27% versus the previous year.

Pertumbuhan PendapatanRevenue Growth

XL mencatat pendapatan kotor sebesar Rp23,6 triliun di tahun 2014, tumbuh 10% dibandingkan tahun 2013 terutama didorong oleh lonjakan pendapatan Data dan layanan berniliai tambah/Value Added Service (VAS) yang masing-masing meningkat 42% dan 50% dari tahun 2013.

XL recorded gross revenue of Rp23.6 trillion in 2014, growing 10% compared to 2013 primarily driven by a surge in data and Value Added Service (VAS) revenues which respectively increased by 42% and 50% from 2013.

10%Pertumbuhan pendapatan kotor XL di tahun 2014.Gross revenue growth in 2014.

58%Pertumbuhan pengguna smartphone XL tahun 2014.XL’s Smartphone user growth in 2014.

10,858

FY11 FY12 FY13 FY14

22,612

54,615

123,824

Ikhtisar Bisnis 2014/2014 Business Highlights

3






42%Pertumbuhan pendapatan pemakaian segmen Data tahun 2014.Usage revenue growth in Data segment in 2014.

Pendapatan Pemakaian/Usage Revenue Peningkatan pendapatan XL terutama didorong oleh lonjakan pendapatan Data dan layanan berniliai tambah/Value Added Service (VAS) yang masing-masing meningkat 42% dan 50% dari tahun 2013. Sedangkan Voice dan SMS mencatat pertumbuhan masing-masing sebesar 3%.

Peningkatan penetrasi smartphone dan pertumbuhan trafik Data yang luar biasa menyebabkan kontribusi pendapatan Data terhadap total pendapatan pemakaian XL meningkat mencapai 29%, melampaui kontribusi pendapatan SMS yang turun menjadi 25% di tahun 2014.

The increase in XL revenue was primarily driven by a surge in data and Value Added Service (VAS) revenues which respectively increased by 42% and 50% from 2013. Meanwhile, Voice and SMS recorded growth of 3%.

The increasing penetration of smartphones and tremendous Data traffic growth caused Data revenue contribution to the total XL usage revenue increased and reached 29%, surpassing SMS revenue contribution that fell to 25% in 2014.

Voice Data VASSMS

46

27

23

3

FY 13 42

25

29

4

FY 14

(%)

Voice Data VASSMS

Usage Revenue YoY (Rp Bn)

FY 13 FY 14

54281150%

42%

3%

3%

3,8605,464

4,544 4,696

7,688 7,937

4





Nama Perusahaan:PT XL Axiata Tbk

Alamat Perusahaan:grhaXL, Jl. DR. Ide Anak Agung Gde Agung Lot E4-7 No. 1, Kawasan Mega Kuningan, Jakarta 12950 Telepon: (62-21) 576 1881 Faksimili: (62-21) 579 59928E-mail: [email protected]

Kepemilikan:• Axiata Investments (Indonesia) Sdn. Bhd. 66,5%• Publik 33,5%

Pendirian:6 Oktober 1989

Dasar Hukum Pendirian:Akta Pendirian No. 55, tanggal 6 Oktober 1989 sebagaimana diubah oleh Akta No. 79 tanggal 17 Januari 1991, keduanya dibuat di hadapan Rachmat Santoso, S.H., Notaris di Jakarta, dan telah disahkan oleh Menkumham berdasarkan Keputusan No. C2-515.HT.01.01.TH.91 tanggal 19 Februari 1991, dan didaftarkan dalam Daftar Perusahaan di Kantor Kepaniteraan Pengadilan Negeri Jakarta Selatan di bawah No. 670/Not/1991/PN.JKT.SEL dan No. 671/Not/1991/PN.JKT.SEL, keduanya tanggal 21 Agustus 1991, dan telah diumumkan dalam Berita Negara Republik Indonesia No. 90 tanggal 8 November 1991, Tambahan No. 4070

Modal Dasar:Rp. 2.265.000.000.000

Modal Ditempatkan:Rp. 853.449.066.700

Pencatatan di Bursa Saham:Saham Perusahaan dicatatkan di Bursa pada tanggal 29 September 2005.

Kode Saham:EXCL

Bidang Usaha Perseroan:Berdasarkan Pasal 3 Anggaran Dasar Perseroan, maksud dan tujuan Perseroan adalah untuk melakukan kegiatan dalam usaha penyelenggaraan jasa telekomunikasi dan/atau jaringan telekomunikasi dan/atau multimedia. Untuk mencapai maksud dan tujuan tersebut, Perseroan dapat melaksanakan kegiatan usaha utama sebagai berikut:

Company’s Name:PT XL Axiata Tbk

Company’s Address:grhaXL, Jl. DR. Ide Anak Agung Gde Agung Lot E4-7 No. 1, Kawasan Mega Kuningan, Jakarta 12950 Phone: (62-21) 576 1881 Facsimile: (62-21) 579 59928E-mail: [email protected] www.xl.co.id

Ownership:• Axiata Investments (Indonesia) Sdn. Bhd. 66.5%• Public 33.5%

Established on:6 October 1989

Legal Foundation of Establishment:Deed of Establishment No. 55 dated 6 October 1989, as amended by Deed No. 79 dated 17 January 1991, both of which were drawn up before Rachmat Santoso, S.H., Notary in Jakarta, and have been ratified by the MOLHR by virtue of his Decree No. C2-515.HT.01.01.TH.91 dated 19 February 1991, and registered in Company Register maintained by the Registry Office of South Jakarta District Court under No. 670/Not/1991/PN.JKT.SEL and No. 671/Not/1991/PN.JKT.SEL, both dated 21 August 1991, and published in the State Gazette of the Republic of Indonesia No. 90 dated 8 November 1991, Supplement No. 4070

Authorized Capital:Rp. 2,265,000,000,000

Issued and Fully Paid Capital:Rp. 853,449,066,700

Listed on Stock Exchange:Company shares listed on the Stock Exchange on date of 29 September 2005.

Ticker Code:EXCL

Corporate Business Activities:Pursuant to Article 3 of the Company’s Articles of Association, the purpose and objective of the Company is to carry out the business as telecommunications and/or telecommunications network and/or multimedia services provider. To attain the purpose and objective above, the Company may carry out main activities as follows:

Identitas Perusahaan/Corporate Identity

5






a. Melaksanakan dan menjalankan kegiatan dalam usaha penyediaan sarana dan penyelenggaraan jasa dan/atau jaringan telekomunikasi termasuk namun tidak terbatas pada penyelenggaraan jasa telepon dasar dan jasa multimedia dan penyelenggaraan jaringan bergerak seluler dan jaringan tetap tertutup;

b. Menyelenggarakan jasa transaksi pembayaran dan pengiriman uang melalui jaringan telekomunikasi dan informatika;

c. Perseroan dapat melaksanakan kegiatan usaha penunjang sebagai berikut: 1) Merencanakan, merekayasa, membangun,

menyediakan, mengembangkan dan mengoperasikan, menyewakan, memelihara serta pengadaan sarana/fasilitas telekomunikasi termasuk pengadaan sumber daya untuk mendukung usaha Perseroan dalam penyelenggaraan jasa/atau jaringan telekomunikasi;

2) Meningkatkan semaksimal mungkin usaha penyelenggaraan jasa dan jaringan telekomunikasi dimaksud, sehingga mencapai kapasitas yang diinginkan dan dibutuhkan masyarakat dalam rangka peningkatan pelayanan kepada masyarakat luas;

3) Menjalankan usaha dan kegiatan pengoperasian (yang meliputi juga pemasaran serta penjualan jaringan dan/atau jasa telekomunikasi yang diselenggarakan Perseroan), melakukan pemeliharaan, penelitian, pengembangan sarana dan/atau fasilitas telekomunikasi, penyelenggaraan pendidikan dan latihan non formal dalam bidang telekomunikasi baik di dalam maupun di luar negeri; dan

4) Menyelenggarakan jasa dan jaringan telekomunikasi lainnya termasuk jasa dan/atau jaringan teknologi informasi.

Kegiatan Usaha/Produk dan Jasa yang Dihasilkan:1. Jasa layanan seluler (meliputi 2G,IMT-2000/3G).

2. Jasa akses internet.3. Jasa internet teleponi untuk keperluan publik.4. Jasa Penyedia Konten.5. Jasa pengiriman uang bagi badan usaha selain bank.6. Jasa penerbitan uang elektronik.7. Jasa interkoneksi internet.8. Jaringan tetap tertutup.

a. To carry on and perform the business of a telecommunications equipment provider and telecommunications services and/or network operator, including but not limited to, providing basic telephone and multimedia services and providing cellular mobile and closed fixed networks;

b. To provide payment transactions and money transfer services through telecommunications and informatics networks;

c. The Company may carry out supporting business activities, as follows:1) To plan, engineer, build, provide, develop

and operate, lease out, maintain and supply telecommunications equipment/facilities, including providing resources to support the business of the Company in providing telecommunications services and/or networks;

2) To improve to the maximum extent of the efforts to provide such telecommunications services and networks, in order to achieve the capacity desired and required by the communities within the framework of improving services to the general public;

3) To carry out operating businesses and activities (including the marketing and sale of the telecommunications networks and/or services provided by the Company), perform maintenance, research and development to the telecommunications equipment and/or facilities, and provide informal education and training in telecommunications whether locally or in a foreign country; and

4) To provide other telecommunications services and networks, including information technology services and/or networks.

Product and Services:1. Cellular mobile network (including 2G,IMT-

2000/3G).2. Internet Service Provider.3. Voice over internet protocol.4. Content provider.5. Money Remittance service for Non-Bank.6. E-Money issuance services.7. Internet interconnection services.8. Closed fixed network.

6





Dengan pengalaman lebih dari 17 tahun beroperasi di pasar Indonesia, PT XL Axiata Tbk. (Selanjutnya disebut sebagai “XL” atau “Perseroan”) merupakan salah satu penyedia layanan seluler terkemuka di Indonesia. Saat ini, XL dipandang sebagai salah satu penyedia layanan seluler untuk Data dan Teleponi terkemuka di Indonesia.

Sebagai salah satu perusahaan telekomunikasi seluler terkemuka di Indonesia, melalui jangkauan jaringan dan layanan yang luas di seluruh Indonesia, XL menyediakan layanan bagi pelanggan ritel dan menawarkan solusi bisnis untuk pelanggan korporat. Layanan-layanan ini meliputi Data, Voice, SMS, dan layanan bernilai tambah telekomunikasi seluler lainnya. XL mengoperasikan jaringan pada teknologi GSM 900/DCS 1800 dan IMT-2000/3G. XL juga memegang Izin Penyelenggaraan Jasa Penyediaan Konten, Izin Penyelenggaraan Jasa Akses Internet (ISP), Izin Penyelenggaraan Jasa Interkoneksi Internet (NAP), Izin Penyelenggaraan Jasa Internet Teleponi untuk Keperluan Publik (VoIP), Izin Penyelenggaraan Jaringan Tetap Tertutup (Closed Fixed Network/Leased Line) serta Izin Penyelenggaraan Penyelenggaraan Jasa Pengiriman Uang dan Izin Penerbit E-Money dari Bank Indonesia yang memungkinkan XL untuk dapat menyediakan jasa pengiriman uang kepada pelanggannya.

Memulai usaha sebagai perusahaan dagang dan jasa umum pada tanggal 6 Oktober 1989 dengan nama PT Grahametropolitan Lestari. Pada tahun 1996, XL memasuki sektor telekomunikasi setelah mendapatkan izin operasi GSM 900 dan secara resmi meluncurkan layanan GSM. Dengan demikian, XL menjadi perusahaan swasta pertama di Indonesia yang menyediakan layanan telepon seluler.

Di kemudian hari, melalui perjanjian kerjasama dengan Grup Rajawali dan tiga investor asing (NYNEX, AIF dan Mitsui), nama Perseroan diubah menjadi PT Excelcomindo Pratama.

With more than 17 years of experience in the Indonesian market, PT XL Axiata Tbk. (hereinafter referred to as “XL”or the “Company”) is one of Indonesia’s leading cellular providers. Presently, XL is regarded as one of Indonesia’s premier cellular mobile Data and Telephony services provider.

As a leading market player in Indonesia, XL provides services for retail customers and offers business solutions to corporate customers with wide network and service coverage throughout Indonesia. The services include Data, Voice, SMS and other value-added digital services. XL operates its network on GSM 900/DCS 1800 and IMT-2000/3G technologies. XL also holds a Content Provider License, Internet Services Provider (ISP), Internet Interconnection Services License, Voice Over Internet Protocol License, Leased Line License, Money Remittance as well as E-Money Issuer License from the Central Bank of Indonesia which enables XL to provide remittance service to its subscribers.

Initially starting business as a trading and general services company established on 6 October 1989 under the name of PT Grahametropolitan Lestari. In 1996, XL entered the telecommunications field after obtaining a GSM 900 operating license and officially launching its GSM services, becoming the first private company in Indonesia to provide cellular mobile telephony services.

Later on, following a cooperation agreement with the Rajawali Group and three foreign investors (NYNEX, AIF and Mitsui), company’s name was changed to PT Excelcomindo Pratama.

Dengan pengalaman lebih dari 17 tahun di industrinya, XL kini telah bertransformasi menjadi salah satu penyedia layanan seluler untuk Data dan Teleponi terkemuka dengan jangkauan jaringan dan layanan yang luas di seluruh Indonesia.With more than 17 years of experience in the industry, XL has now been transformed into one of prominent cellular provider for data as well as telephony services with nationwide network and service coverage.

Sekilas XL/XL at a Glance

7






Pada September 2005, XL melakukan Penawaran Saham Perdana (IPO) dan mendaftarkan sahamnya di Bursa Efek Jakarta (BEJ) yang sekarang dikenal sebagai Bursa Efek Indonesia (BEI). Pada saat itu, XL merupakan anak perusahaan Indocel Holding Sdn. Bhd., yang sekarang dikenal sebagai Axiata Investments (Indonesia) Sdn. Bhd., yang seluruh sahamnya dimiliki oleh TM International Sdn. Bhd. (“TMI”) melalui TM International (L) Limited. Pada tahun 2009, TMI berganti nama menjadi Axiata Group Berhad (“Axiata”) dan di tahun yang sama PT Excelcomindo Pratama Tbk. berganti nama menjadi PT XL Axiata Tbk. untuk kepentingan sinergi.

Saat ini, mayoritas saham XL dimiliki oleh Axiata melalui Axiata Investments (Indonesia) Sdn. Bhd (66,5 persen) dan sisanya dipegang oleh publik (33,5 persen).

In September 2005, XL launched an Initial Public Offering (IPO) and listed its shares on the Jakarta Stock Exchange now known as the Indonesia Stock Exchange (IDX). At that time, XL was a subsidiary of Indocel Holding Sdn. Bhd., which is now known as Axiata Investment (Indonesia) Sdn. Bhd., which all shares owned by TM International Sdn.Bhd., (“TMI”) through TM International (L) Limited. In 2009, TMI changed its name to Axiata Group Berhad (“Axiata”) which later in the same year PT Excelcomindo Pratama Tbk. also changed its name to PT XL Axiata Tbk. for synergy purpose.

Currently, the majority of XL’s shares are owned by Axiata through Axiata Investments (Indonesia) Sdn. Bhd. (66.5 percent) and the remaining is held by the public (33.5 percent).

8





Axiata Investments (Indonesia) Sdn. Bhd., (selanjutnya disebut Axiata Investments Indonesia) memiliki 66,5 persen saham XL. Axiata Investments Indonesia sepenuhnya dimiliki oleh Axiata Investments (Labuan) Limited, suatu anak perusahaan yang sepenuhnya dimiliki oleh Axiata Group Berhad (“Axiata”).

Axiata Investments (Indonesia) Sdn. Bhd., (hereinafter is referred to Axiata Investments Indonesia), owned 66.5 percent of shares in XL. Axiata Investments Indonesia is wholly-owned subsidiary by Axiata Investments (Labuan) Limited, a whollyowned subsidiary of Axiata Group Berhad (“Axiata”)

Axiata merupakan salah satu grup industri telekomunikasi terbesar di kawasan Asia dengan tujuan utama: Memajukan Asia.

Didirikan pada tanggal 12 Juni 1992 dan tercatat pada Papan Utama Bursa Malaysia Securities Berhad sejak 28 April 2008, Axiata mengendalikan saham mayoritas pada operator-operator seluler di Malaysia, Indonesia, Bangladesh, Sri Lanka, Kamboja serta memiliki kepentingan strategis di India, Singapura dan Pakistan.

Anak perusahaan Axiata beroperasi di bidang telekomunikasi dengan merk Celcom (Malaysia), XL (Indonesia), Dialog (Srilanka), Robi (Bangladesh), Smart (Kamboja), Idea (India) dan M1 (Singapura). Axiata juga mendirikan edotco Group selaku perusahaan infrastruktur dan layanan telekomunikasi.

Axiata is one of the largest Asian telecommunications group in Asia towards a single goal: Advancing Asia.

Incorporated on 12 June 1992 and listed on the Main Board of Bursa Malaysia Securities Berhad since 28 April 2008, Axiata has controlling interests in mobile operators in Malaysia, Indonesia, Sri Lanka, Bangladesh and Cambodia with significant strategic stakes in India, Singapore and Pakistan.

Axiata’s mobile subsidiaries and associates operate under the brand name Celcom (Malaysia), XL (Indonesia), Dialog (Sri Lanka), Robi (Bangladesh), Smart (Cambodia), Idea (India) and M1(Singapore). Added to this Axiata has also established edotco Group which is involve in the provision of telecommunication infrastructure and services.

Profil Pemegang Saham Utama/Profile of Major Shareholder

9






AXIATA GROUP BERHAD(100%)

*pemegang saham pengendali XL*Merupakan Perusahaan Publik yang tercatat di Bursa

Malaysia

PT XL AXIATA Tbk.

Axiata Investments (Labuan) Limited

(100%)

Axiata Investments (Indonesia) Sdn Bhd

(66,485%)

Publik(33,515%)

Employees Provident

Fund Board (13,57%)

Khazanah Nasional Berhad (38,72%)

Amanah Raya Trustees Berhad-Skim Amanah

Saham Bumiputera (8,65%)

Commonwealth Insurance Holding

Limited (5,06%)

Pemegang Saham Lain dibawah 5% (34,00%)

1. Employees Provident Fund Board merupakan institusi social security yang dibentuk berdasarkan hukum Malaysia sesuai dengan Employee Provident Fund Act 1991 (Act 452)

2. Khazanah Nasional Berhad merupakan entitas yang 99,99% sahamnya dimiliki oleh Pemerintah Malaysia (sisa saham dimiliki oleh Federal Land Commissioner – Malaysia).

3. AmanahRaya Trustee Berhad (Skim Amanah Saham Bumiputera) bertindak selaku wali amanat (trustee) untuk Permodalan Nasional Berhad (“PNB”), sebuah instrumen dari Kebijakan Ekonomi baru Pemerintah Malaysia untuk mempromosikan kepemilikan saham di sektor Bumiputera.

Ketiga entitas diatas dikategorikan sebagai Government – Linked Investment Companies (GLIC) di negara Malaysia.Catatan: Keterangan diatas diambil dari informasi yang tersaji dalam website masing-masing entitas.

1. Employees Provident Fund Board (“EPF”)-EPF is a social security institution formed according to the Laws of Malaysia; in particular, Employees Provident Fund Act 1991 (Act 452)

2. Khazanah Nasional Berhad (“Khazanah”) – an entity with 99,99% shares owned by Malaysian Government (remaining share owned by Federal Land Commissioner – Malaysia)

3. AmanahRaya Trustees Berhad (“AmanahRaya”) (Skim Amanah Saham Bumiputera)- AmanahRaya acts as a trustee for Permodalan Nasional Berhad (“PNB”), an instrument/vehicle of the Malaysia Government’s New Economic Policy to promote share ownership in the corporate sector among ‘Bumiputera’ (‘son of the soil’).

All the above are categorised as Government-Linked Investment Companies (“GLICs”). Notes: The above information are taken from publicly available information/website of the respective entities.

Struktur Pemegang Saham XL/Shareholding Structure of XL

10





Daftar Entitas Anak/List of Subsidiaries

PT XL Axiata Tbk

GSM Two (L) Limited (100%) PT XL Planet (50%)GSM One (L) Limited

(100%)

NoNama Anak Perusahaan/

Name of SubsidiaryKedudukan/Domicile

Presentase Kepemilikan Saham/Percentage of Shares

Ownership

Keterangan Bidang Usaha/Business Activities

Beroperasi/Tidak Beroperasi/

Operate/Not Operate

1. GSM One (L) Limited Level 1, Lot 7 Block F,Saguking Commercial Building, Jalan Patau-Patau,8700, Labuan F.T Malaysia

100% SPV Tidak Aktif/Dormant

2. GSM Two (L) Limited Level 1, Lot 7 Block F,Saguking Commercial Building, Jalan Patau-Patau,8700, Labuan F.T Malaysia

100% SPV Tidak Aktif/Dormant

3. PT XL Planet Plaza 89, Jl. HR. Rasuna Said Kav.X7 No.6 Jakarta Selatan 12940

50% Ventura Bersama dengan bidang usaha berupa Portal web dengan kegiatan usaha berupa pengembangan konsep E-Commerce dalam rangka menyediakan tempat perdagangan multi kategori secara online untuk penjualan barang –barang fisik dan jasa- jasa di Indonesia melalui internet./Portal web Business activities in a form of E-Commerce Development to provide Multi Category online market place to sale goods and services through internet.

Beroperasi/Operate

Struktur Grup XL/XL Group Structure

11






1989XL didirikan melalui kerjasama antara PT Telekomindo Primabakti, yang merupakan anggota dari Rajawali Group dan tiga investor asing lainnya yaitu Nynex, AIF (Indonesia) Limited dan Mitsui.

Oktober 2003XL menerbitkan Obligasi Rupiah pertama sebesar Rp1,25 triliun yang didaftarkan pada Bursa Efek Surabaya. Obligasi tersebut dikenal dengan nama ‘Obligasi EXCELCOM I Tahun 2003’. XL menggunakan USD70 juta dari hasilnya untuk membayar pinjaman kepada sindikasi pemberi pinjaman. Sisanya digunakan untuk perluasan jaringan dan cakupan layanan serta penjualan dan distribusi jaringan.

Januari 2005Telekom Malaysia (“TM”) melalui anak perusahaannya, TM International (L) Limited (“TMIL”) melakukan pembelian 23,1% saham XL yang dimiliki oleh Nynex Indocel Holding Sdn (“Nynex”) dengan cara mengakuisisi Nynex yang kemudian berubah nama menjadi Indocel Holding Sdn. Indocel Holding Sdn kemudian mengubah statusnya menjadi perusahaan tertutup dengan nama Indocel Holding Sdn Bhd.

Juni 2005Indocel Holding Sdn Bhd menambah kepemilikannya di XL dengan mengakuisisi seluruh saham Rogan Partners Inc. sejumlah 4,2%.

Berikut adalah komposisi saham XL sebelum Penawaran Umum Perdana Saham:

Pemegang Saham/Shareholders

PT Telekomindo Primabakti Indocel Holding Sdn Bhd AIF (Indonesia) Limited

Jumlah Saham 1.359.000 618.345 287.655 Total Shares

Percentage 60% 27,3% 12,7% Presentase

1989 XL was established through a joint venture between PT Telekomindo Primabhakti, a member of the Rajawali Group, and three foreign investors, i.e. Nynex, AIF and Mitsui.

October 2003XL issued its first IDR Bonds worth Rp1.25 trillion that were listed on the Surabaya Stock Exchange. The bonds were known as ‘Obligasi EXCELCOM I Tahun 2003’. XL used USD 70 million of the proceeds to repay its debt from a syndicate of lenders. The remaining balance of the proceeds was spent for network and coverage expansion as well as sales and network distribution.

January 2005The 23.1% of XL’s shares owned by Nynex Indocel Holding Sdn. (“Nynex”) was acquired by Telekom Malaysia Berhad (“TM”) through its indirect wholly-owned subsidiary, TM International (L) Limited (“TMIL”). After the acquisition, Nynex changed its name to Indocel Holding Sdn. Indocel subsequently changed its status to a private limited company and changed its name to Indocel Holding Sdn. Bhd. (“Indocel”).

June 2005Indocel increased its ownership in XL by acquiring all of Rogan Partners Incorporated’s shares in XL amounting to 4.2% of XL’s total shares.

The structure of XL Share’s Ownership prior Initial Public Offering are as follows:

Riwayat Kepemilikan Saham/History of XL Stock Ownership

12





July 2005XL undertook a stock split in preparation for its public listing.

September 2005XL carried out an Initial Public Offering (IPO) in the Indonesia Stock Exchange, offering 1,427,500,000 new shares (20% of authorized shares).

Through this IPO, Khazanah Nasional Berhad acquired 16.8% of XL’s shares and Indocel Sdn. Bhd. acquired 3.2% of the shares. XL traded 9,308,500 outstanding shares, including 5,000,000 shares that were allocated for its employees. All of the proceeds from the IPO were used to fund capital expenditures and repay short-term debts that were approved at the General Meeting of Shareholders (GMS) on 31 May 2006.

The structure of XL Share’s Ownership post Initial Public Offering are as follows:

October 2005A total of 2,265,002,500 shares in XL owned by PT Rajawali Corpora (formerly PT. Telekomindo Primabhakti) was acquired by Indocel, a subsidiary of TM International (L) Limited. Indocel also offered 1,700,000 of its shares in XL to the public. As a result, Indocel’s ownership in XL became 56.9%.

Juli 2005Sehubungan akan dilakukannya penawaran umum perdana saham, XL melakukan pemecahan saham (stock split).

September 2005XL melakukan penawaran saham umum perdana dan tercatat di Bursa Efek Indonesia ( dahulu Bursa Efek Jakarta) sebanyak 1.427.500.000 saham (20%).

Melalui penawaran saham perdana ini, Khazanah Nasional Berhad mengakuisisi saham XL sebanyak 16,8% sementara Indocel Holding Sdn Bhd mengakuisisi saham XL sebesar 3,2%. Jumlah saham yang diperjualbelikan di masyarakat adalah 9.308.500 lembar saham, termasuk diantaranya 5.000.000 lembar sebagai alokasi saham untuk karyawan. Seluruh dana yang diperoleh dari penawaran umum perdana telah digunakan untuk membiayai belanja modal dan juga pelunasan hutang jangka pendek sesuai dengan keputusan Rapat Umum Pemegang Saham yang diadakan pada tanggal 31 Mei 2006.

Berikut adalah komposisi saham XL setelah Penawaran Umum Perdana Saham:


PT Telekomindo Primabakti

Indocel Holding Sdn

Bhd

Khazanah Nasional Berhad

AIF (Indonesia) Limited Publik/Public

Jumlah Saham 3.397.500.000 1.772.500.500 1.191.553.500 719.137.500 9.308.500 Total Share

Persentase 47,92% 25% 16,81% 10,14% 0,13% Percentage

Oktober 2005Terjadi perubahan pemegang saham mayoritas di XL setelah Indocel Holding Sdn Bhd mengakuisisi saja, yang dimiliki PT Rajawali Corpora ( dahulu PT Telekomindo Primabakti) sebanyak 2.265.002.500 lembar. Selain itu, Indocel Holding Sdn Bhd juga melepas sahamnya ke publik sejumlah 1.700.000 lembar, sehingga kepemilikan Indocel Holding Sdn Bhd, yang adalah anak perusahaan dari TM International (L) Limited menjadi 56,9%.


13






Juni 2006Indocel Holding Sdn Bhd menambah kepemilikannya di XL dengan mengakuisisi sebagian saham yang dimiliki AIF (Indonesia) Ltd. sebanyak 195.605.400 lembar saham.

Sepanjang tahun 2006, Indocel Holding Sdn Bhd telah melepas saham XL ke publik sejumlah 3.507.000 lembar saham secara bertahap.

April 2007XL menerbitkan Obligasi Rupiah kedua melalui penawaran umum. Obligasi tersebut dikenal dengan nama ‘Obligasi Excelcom II Tahun 2007, dengan nilai pokok sebesar Rp1,5 triliun, berjangka waktu lima tahun dan tingkat bunga tetap sebesar 10,35 persen. Obligasi Rupiah II juga didaftarkan pada Bursa Efek Surabaya.

Mei 2007Indocel Holding Sdn Bhd kembali menambah kepemilikannya di XL dengan mengakuisisi seluruh saham yang dimiliki oleh AIF (Indonesia) Ltd sebanyak 523.532.100 lembar. Setelah transaksi ini, kepemilikan Indocel Holding Sdn Bhd di XL adalah sebesar 67,0%. PT Rajawali Corpora menjual seluruh saham XL yang dimilikinya sebanyak 1.132.497.500 lembar kepada Bella Sapphire Ventures Limited ( sebuah perusahaan afiliasi Rajawali Group yang berdomisili di Kepulauan Seychelles).

Desember 2007Bella Sapphire Ventures Limited menjual seluruh kepemilikannya di XL kepada Emirates Telecommunication Corporation (ETISALAT) International Indonesia Ltd. ETISALAT adalah perusahaan telekomunikasi terbesar kedua di Timur Tengah. Melalui transaksi ini, ETISALAT menjadi pemegang saham di XL dengan kepemilikan 16%.

Sepanjang tahun 2007, Indocel Holding Sdn Bhd telah melepas 2.050.000 lembar saham XL yang dimilikinya kepada publik, sehingga freefloat menjadi 0.23%.

June 2006Indocel increased its ownership in XL by acquiring 195,605,400 shares that had been previously held by AIF (Indonesia) Ltd.

Throughout 2006, Indocel released its 3,507,000 shares in XL to the public.

April 2007XL issued its second IDR Bonds in a public offering. The bonds were known as ‘Obligasi Excelcom II Tahun 2007’, which had a principal amount of Rp1.5 trillion with a five year maturity and 10.35% interest rate. The IDR Bonds II were also listed on the Surabaya Stock Exchange.

May 2007Indocel took over the entire 523,532,100 of XL shares that had been previously held by AIF (Indonesia) Ltd., thereby increasing its stake in XL to 67.0%. PT Rajawali Corpora sold its entire shares in XL, amounting to 1,132,497,500 of common stocks, to Bella Sapphire Ventures Ltd., an affiliated company of the Rajawali Group domiciled in the Seychelles Islands.

December 2007Bella Sapphire Ventures Limited sold all of its shares in XL, which were equivalent to 16% of share ownership, to Emirates Telecommunications Corporation (Etisalat) International Indonesia Ltd. Etisalat is the second largest telecommunications company in the Middle East.

Throughout the year, Indocel released 2,050,000 additional shares to the public, bringing the portion of XL free float to 0.23%.

14





April 2008TM Group mengumumkan penyelesaian proses demerger, menghasilkan dua entitas yang terpisah, yaitu Telekom Malaysia Berhad (“TM”) dan TM International Berhad (sekarang berganti nama menjadi Axiata Group Berhad/”Axiata”). Pada pengumuman tersebut disampaikan juga bahwa proses akusisi Indocel Holding Sdn Bhd, selaku anak perusahaan dari TMI atas seluruh saham XL yang dimiliki oleh Khazanah Nasional Berhad telah selesai dilaksanakan. Dengan demikian, total kepemilikan saham XL oleh Indocel Holding Sdn Bhd menjadi 83,8%.

Maret 2008TM International Berhad berubah nama menjadi Axiata Group Berhad dan oleh karenanya Indocel Holding Sdn Bhd berubah nama menjadi Axiata Investments (Indonesia) Sdn. Bhd.

November 2009Rapat Umum Pemegang Saham Luar Biasa (RUPSLB) menyetujui Penawaran Umum Terbatas I dengan Hak Memesan Efek Terlebih Dahulu (HMETD) sebanyak 1.418.000.000 lembar saham baru. Transaksi tersebut mengakibatkan perubahan komposisi kepemilikan saham XL menjadi sebagai berikut: Axiata Investments (Indonesia) Sdn. Bhd. (86,5%); Etisalat International Indonesia Ltd. (13,3%) dan publik (0.2%).

April 2010Axiata Investments (Indonesia) Sdn. Bhd selaku pemegang saham mayoritas XL melepaskan sebagian saham XL yang dimilikinya ( sebesar 20% dari modal ditempatkan dan disetor) melalui Private Placement, dengan tujuan untuk menambah likuiditas saham XL yang diperdagangkan di Bursa Efek Indonesia. Sebagai akibat dari transaksi tersebut kepemilikan saham Axiata Investments (Indonesia) Sdn. Bhd dan Etisalat International Indonesia Ltd. terdilusi menjadi masing-masing sebesar 66,7% dan 13,3%.

April 2011Berdasarkan kuasa yang diberikan dalam RUPS Luar Biasa pada tanggal 14 April 2011, XL menerbitkan 10.556.332 saham baru tanpa Hak Memesan Efek Terlebih Dahulu (HMETD) sebagai pelaksanaan Program Insentif Jangka Panjang 2010-2015 Grant Date I. Penerbitan saham baru tersebut meningkatkan presentase kepemilikan saham

April 2008TM’s Board announced the completion of the TM Group’s demerger process and resulted to separate entities namely TM Malaysia Berhad (“TM”) abd TM International Berhad ( change its name into Axiata Group Berhad/”Axiata”). Indocel acquired all of Khazanah Nasional Berhad’s shares in XL, bringing Indocel shareholding in XL to 83.8%.

March 2008TM International Berhad change its name into Axiata Group Berhad and therefore Indocel Holding Sdn Bhd change its name into Axiata Investments (Indonesia) Sdn. Bhd.

November 2009The EGMS granted its approval for a Limited Public Offering to The Shareholders of The Company Pursuant To Right HMETD) Issuance amounting to 1,418,000,000 new shares, which resulted in changes to XL’s shareholding as follows: Axiata Investments (Indonesia) Sdn. Bhd. (86.5 percent), Etisalat International Indonesia Ltd (13.3%) and Public (0.2%).

April 2010XL’s major shareholder Axiata Investments (Indonesia) Sdn. Bhd. released part of its shares (equal to 20% of total issued and paid up capital of XL) in a Private Placement, aiming at increasing the publicly traded volume. As a result, the shareholding of Axiata Investment (Indonesia) Sdn. Bhd. and Etisalat International Indonesia Ltd. were diluted to 66.7 per cent and 13.3% respectively.

April 2011Based on the power granted by the EGMS dated 14 April 2011, XL issued 10,566,332 new shares without preemptive rights to implement Grant Date I of the Long Term Incentive Program 2010-2015. The new share issuance increases the percentage of shares owned by the public to 20.1%, while that owned by the majority shareholder Axiata


15






publik menjadi 20,1% sementara itu presentase kepemilikan saham mayoritas dari Axiata Investments (Indonesia) Sdn. Bhd menurun menjadi 66,6% dan presentase kepemilikan saham Etisalat International Indonesia Ltd tetap pada angka 13,3%.

April 2012Berdasarkan kuasa yang diberikan dalam RUPS Luar Biasa pada tanggal 29 Maret 2012, XL menerbitkan 7.710.279 saham baru tanpa Hak Memesan Efek Terlebih Dahulu (HMETD) sebagai pelaksanaan Program Insentif Jangka Panjang 2010-2015 Grant Date II. Penerbitan saham baru tersebut menyebabkan presentase kepemilikan saham mayoritas dari Axiata Investments (Indonesia) Sdn. Bhd terdilusi menjadi 66,5%.

September 2012Etisalat International Indonesia Ltd memutuskan untuk menjual 775.000.000 kepemilikannya atas saham XL atau sekitar 9,1% dari modal ditempatkan dan disetor perseroan. Dengan transaksi tersebut, maka persentase kepemilikan saham oleh masyarakat meningkat dari sebelumnya sebesar 20,1% menjadi sekitar 33,4%.

April 2013Berdasarkan kuasa yang diberikan dalam RUPS Luar Biasa pada tanggal 11 April 2013, XL menerbitkan sejumlah 8.214.056 saham dengan nilai nominal Rp.100 per saham sehubungan dengan Program Insentif Jangka Panjang 2010-2015 Grant Date III. Dengan transaksi tersebut, maka persentase kepemilikan saham oleh masyarakat meningkat menjadi 33,5%.

Susunan Kepemilikan Saham XL per 31 Desember 2014 adalah sebagai berikut:

Keterangan/Remarks Total Saham/Total Shares %


a. Axiata Investments (Indonesia) Sdn Bhd 5.674.125.290 66.485

b. Masyarakat/Public 2.860.365.377 33.515

Jumlah/Total 8.534.490.667 100

Investment (Indonesia) Sdn. Bhd. slightly declined to 66.6%. The share ownership by Etisalat International Indonesia Ltd. remained unchanged at 13.3%.

April 2012Based on the authority granted in the Extraordinary General Meeting of Shareholders on March 29, 2012, XL issued 7,710,279 new shares without pre emptive rights (ER) as the implementation of the 2010-2015 Long-Term Incentive Program Grant Date II. This new share issue resulted in the majority ownership stake of Axiata Investments (Indonesia) Sdn. Bhd. being diluted to 66.5%.

September 2012One of the major shareholders of the Company, namely Indonesia Etisalat International Limited (“Etisalat”) decided to sell 775 million shares in the Company or approximately 9.1% of the issued and paid-up capital of the Company. With the sale of these shares, the public Shareholding percentage increased from the previous 20.1% to approximately 33.4%.

April 2013Based of authority given by Extraordinary GMS dated 11 April 2013, XL issued 8,214,056 shares with nominal at Rp.100 per share in regards of Long Term Incentive 2010-2015 Grant Date III Program Therefore the public share percentage has raised into 33,5%.

XL Shares Ownership as per 31 December 2014 are as follows:

16





Maret 2014XL menyelesaikan proses pengambilalihan saham PT AXIS Telekom Indonesia. XL juga menandatangani perjanjian pinjaman dengan AXIATA Group Berhad sebesar USD500.000.000, dimana sebagian dana tersebut digunakan untuk pengambilalihan AXIS.

April 2014XL menyelesaikan proses penggabungan usaha dengan PT AXIS Telekom Indonesia. Terhitung setelah ditandatanganinya Akta Penggabungan Usaha, maka semua aktivitas, kegiatan usaha, operasional usaha, tagihan-tagihan, karyawan, aktiva dan pasiva PT AXIS Telekom Indonesia demi hukum berallih ke Perseroan dan selanjutnya AXIS bubar demi hukum tanpa proses likuidasi terlebih dahulu.

Juli 2014XL mengumumkan rencana penjualan sebagian menara telekomunikasi milik Perseroan melalui proses lelang terbuka.

Agustus 2014XL selesai melaksanakan pengalihan seluruh saham hasil pembelian saham kembali oleh Perseroan terhadap pemegang Saham Yang tidak Menyetujui Penggabungan Usaha.

September 2014XL mengumumkan selesainya proses lelang terbuka dan kemudian mengumumkan PT Solusi Tunas Pratama Tbk. (“STP”) sebagai pemenang lelang terbuka tersebut. Selanjutnya, XL bersama dengan STP telah menandatangani Perjanjian Pembelian Aset (“PPA”) terkait penjualan oleh Perseroan atas 3.500 menara telekomunikasi (“Menara Yang Dijual”) dengan harga pembelian sebesar Rp5,6 Triliun (“Transaksi”), dimana seluruh harga pembelian dari Transaksi dibayarkan dalam bentuk tunai tanpa ada pembayaran lain dalam bentuk saham atau komponen lain yang ditangguhkan.

Bersamaan dengan penandatanganan PPA, Perseroan dan STP juga telah menandatangani suatu Perjanjian Induk Sewa Menyewa Menara dimana Perseroan telah setuju untuk menyewa kembali dari STP Menara Yang Dijual tersebut.

Desember 2014XL mengumumkan penyelesaian Penyelesaian Transaksi Atas Penjualan dan Pengalihan 3.500 Menara Telekomunikasi Milik PT XL Axiata Tbk Kepada PT Solusi Tunas Pratama Tbk

March 2014XL completed acquisition of shares of PT AXIS Telekom Indonesia. XL also signed a loan agreement with Axiata Group Berhad amounting to USD500,000,000, which the partial funding is used related to the acquisition of AXIS.

April 2014XL completed its merger with PT AXIS Telekom Indonesia. Commencing after the signing of the Merger Deed, all activities, business activities, business operations, billings, employees, assets and liabilities of PT AXIS Telekom Indonesia by law were transferred to the Company and subsequently AXIS was dissolved by law without prior liquidation process.

July 2014XL announced the proposed sale of some of the Company’s telecommunication towers through an open bidding process.

August 2014XL completed acquisition of shares buyback by the Company from the shareholders who did not approve the Merger.

September 2014XL announced completion of open bidding process and then announced PT Solusi Tunas Pratama Tbk. (“STP”) as the winner of the open bidding process. Subsequently, XL and STP signed an Asset Purchase Agreement (“PPA”) related to the sale by the Company of 3,500 telecommunication towers (“Sold Towers”) at a purchase price of Rp.5,6 trillion (“Transaction”), where all the purchase price of the transaction was paid in cash without any other payment in form of shares or other deferred components.

Concurrently with the signing of the PPA, the Company and STP also signed a Master Tower Lease Agreement in which the Company agreed to lease back the Sold Towers from STP.

December 2014XL announced completion of Transaction Settlement on Sale and Transfer of 3,500 Telecommunication Towers of PT XL Axiata Tbk to PT Solusi Tunas Pratama Tbk.

Aksi Korporasi Perseroan Tahun 2014/Corporate Action 2014

17






1. Pengambilalihan PT AXIS Telekom Indonesia

XL telah memulai proses pengambilalihan PT AXIS Telekom Indonesia (AXIS) sejak tahun 2013 dengan adanya penandatanganan Perjanjian Jual Beli Bersyarat / Conditional Sale and Purchase Agreement (“CSPA”) dengan Saudi Telecom Company (STC) dan Teleglobal Investment B.V ( Teleglobal).

Tujuan Transaksi Adapun tujuan dari pengambilalihan adalah

antara lain untuk peningkatan kualitas layanan yang lebih baik, efisiensi terhadap belanja modal (capital expenditure) untuk peningkatan pendapatan perusahaan, mendukung tujuan pemerintah untuk merealisasikan program broadband nasional dan menjawab tantangan yang saat ini dihadapi oleh Perseroan untuk mendapatkan tambahan kapasitas spektrum

Nilai Transaksi Transaksi ini merupakan transaksi material

sebagaimana dimaksud oleh Peraturan No. IX.E.2 dimana nilai transaksi sebesar USD 865.000.000 atau senilai Rp 10.045.425.000.000 adalah sebesar 66% dari nilai ekuitas Perseroan yang sebesar Rp 15.203.777.000.000 berdasarkan laporan keuangan Perseroan tanggal 30 September 2013 yang telah diaudit oleh Kantor Akuntan Publik Tanudiredja, Wibisana & Rekan. Oleh karenanya Perseroan telah menyampaikan kepada Otoritas Jasa Keuangan Keterbukaan Informasi Transaksi Material dan dokumen pendukungnya pada tanggal 23 Desember 2013 dan pada tanggal 3 Februari 2014 termasuk pengumuman kepada publik melalui Surat Kabar Suara Pembaruan dan Sinar Harapan pada tanggal yang sama.

Sumber Pembiayaan Transaksi Sumber pembiayaan untuk pembayaran

Transaksi akan berasal dari hutang pemegang saham dari Axiata Group Berhad sebesar USD 500.000.000 dan sisanya akan berasal dari pinjaman pihak ketiga. Mengingat Axiata Group Berhad merupakan pihak terafiliasi Perseroan, pemberian hutang pemegang saham dari Axiata Group Berhad akan dilaksanakan berdasarkan Peraturan No. IX.E.1.

1. Acquisition of PT AXIS Telekom Indonesia

XL has started the acquisition process with PT AXIS Telekom Indonesia (AXIS) since 2013 through the signing on Sale and Purchase Agreement (CSPA) with Saudi Telecom Company (STC) and Teleglobal Investment B.V ( Teleglobal).

Purpose of Transaction The purpose of acquisition is among others for

better increment in quality of service, efficiency in capital expenditure for the purpose of increasing the company’s revenues, support the government’s objectives of realizing the national broadband program and address the challenges currently faced by the Company of securing additional spectrum capacity.

Transaction Value The Transaction is a material transaction under

Regulation No. IX.E.2, where the nominal of transaction amounting USD 865.000.000 or equal to Rp 10.045.425.000.000 is 66% from the Company’s equity, as stated in the Company’s financial statements dated 30 September 2013, which have been audited by the Public Accountant Office of Tanudiredja, Wibisana & Rekan. Therefore the Company has submitted Disclosure on Material Transaction and its supporting documents to Financial Services Authority (OJK) on 23 December 2013 and 3 February 2014 including announcement in newspaper on the same date, namely Suara Pembaruan dan Sinar Harapan.

Sources of Financing The funds to be used for payment of the

Transaction will be from USD 500,000,000 debts of Axiata’s shareholders and the rest will be from third party loans, which are to be obtained by the Company within no later than January 2014. Since Axiata is an affiliate of the Company, such grant of debts of Axiata’s shareholders will be carried out in accordance with Regulation No. IX.E.

Pengungkapan Transaksi Material, Transaksi Afiliasi, Akuisisi Dan Penggabungan Usaha/

Disclosure On Material Transaction, Affiliated Transaction, Acquisition And Merger

18





Penyelesaian Transaksi Perseroan menyelesaikan pengambilalihan AXIS

pada tanggal 19 Maret 2014.

2. Penggabungan Usaha dengan PT AXIS Telekom Indonesia

Penggabungan usaha dengan PT AXIS Telekom Indonesia (AXIS) merupakan rangkaian dan kelanjutan dari aksi korporasi sebelumnya berupa pengambilalihan AXIS.

Dalam hubungannya dengan peraturan pasar modal dan peraturan terkait dengan perseroan terbatas, maka Perseroan telah menyampaikan kepada OJK Ringkasan Rancangan Penggabungan Usaha dan dokumen pendukungnya pada tanggal 23 Desember 2013 dan pada tanggal 3 Februari 2014 termasuk pengumuman kepada publik melalui Surat Kabar Suara Pembaruan dan Sinar Harapan pada tanggal yang sama.

Penggabungan usaha ini selesai dilaksanakan pada tanggal 8 April 2014 melalui penandatanganan Akta Penggabungan Usaha dan telah diberitahukan kepada Menteri Hukum dan Hak Asasi Manusia Republik Indonesia dengan Penerimaan Pemberitahuan Penggabungan Perusahaan No. AHU-AH.01.10-15322 tanggal 11 April 2014 dan diumumkan dalam surat kabar Bisnis Indonesia dan Suara Pembaruan tanggal 9 April 2014.

3. Perjanjian Pinjaman Antara XL dengan Axiata Group Berhad.

Pihak Pihak Yang Melakukan Transaksi Pihak- pihak yang melakukan transaksi adalah

Perseroan dengan Axiata Group Berhad (Axiata), dimana Axiata merupakan pihak yang baik secara langsung maupun tidak langsung mengendalikan Perseroan, sehingga Axiata merupakan pihak terafiliasi dari Perseroan sebagaimana dimaksud dalam Undang-undang No. 8 Tahun 1995 tentang Pasar Modal dan peraturan pelaksanaannya.

Transaction Completion The Company completed the acquisition of AXIS

on 19 March 2014.

2. Merger With PT AXIS Telekom Indonesia

The merger between the Company and PT AXIS telekom Indonesia (AXIS) is a continuation from previous acquisition process of AXIS.

In connection with capital market and other

prevailing regulations related with limited company, the Company has submitted the Summary of Merger Plan to OJK and its supporting documents on 23 December 2013 and 3 Februari 2014 including announcement in newspaper on the same date namely Suara Pembaruan and Sinar Harapan.

The Merger was completed on 8 April 2014 through the signing of Merger Deed which has been notified to the Ministry of Law and Human Rights with Notice of Merger Receipt no AHU-AH.01.10-15322 dated 11 April 2014 and announced in newspaper namely Bisnis Indonesia and Suara Pembaruan on 9 April 2014.

3. Agreement Between XL and Axiata Group Berhad

Parties Involved in the Transaction Parties involved in the transaction is the

Company and Axiata Group berhad (Axiata), whereby The Transaction is an affiliated party transaction as referred to in Regulation No. IX.E.1 due to the affiliate relationship between the Company and Axiata as Axiata is a party who, directly or indirectly, controls the Company, therefore Axiata is an affiliated party of the Company according to Law No. 8 of 1995 on Capital Markets and its implementing regulations.

Pengungkapan Transaksi Material, Transaksi Afiliasi, Akuisisi Dan Penggabungan Usaha/Disclosure On Material Transaction, Affiliated Transaction, Acquisition And Merger

19






Transaksi juga merupakan suatu transaksi material sebagaimana dimaksud dalam Peraturan No. IX.E.2 dimana nilai transaksi sebesar USD 500.000.000 atau setara dengan Rp 5.806.500.000.000 merupakan 38,19% dari nilai ekuitas Perseroan yang sebesar Rp 15.203.777.000.000 berdasarkan laporan keuangan Perseroan per 30 September 2013 yang telah diaudit oleh Kantor Akuntan Publik Tanudiredja, Wibisana & Rekan

Tujuan Transaksi Untuk membiayai sebagian dana untuk

pengambilalihan 95% saham dalam AXIS oleh Perseroan yang akan dilaksanakan sesuai dengan ketentuan dalam Perjanjian Jual Beli Bersyarat dan mendanai kebutuhan arus kas Perseroan sebagai perusahaan penerimaan penggabungan pasca penggabungan dengan AXIS serta membiayai sebagian dana untuk keperluan belanja modal (capital expenditure) dan modal kerja (working capital) Perseroan.

Pendapat Kewajaran terhadap Transaksi Atas pelaksanaan transaksi ini maka penilaiaan

kewajaran transaksi dilakukan oleh Kantor Jasa Penilai Publik Yanuar Bey dan Rekan dengan kesimpulan hasil penilaian bahwa rencana transaksi ini, ditinjau dari segi ekonomis dan keuangan, adalah wajar.

Pemenuhan terhadap Peraturan yang Berlaku

Perseroan telah menyampaikan Keterbukaan Informasi kepada Pemegang Saham kepada OJK pada tanggal 11 Maret 2014 dan mengumumkannya dalam harian Bisnis Indonesia pada tanggal yang sama.

4. Perjanjian Penjualan 3500 Menara Telekomunikasi Milik Perseoran dengan PT Solusi Tunas Pratama Tbk. Selaku Pemenang Lelang

Pihak Pihak Yang Melakukan Transaksi Transaksi ini dilakukan antara Perseroan dengan

dengan PT Solusi Tunas Pratama Tbk.(STP) selaku pemenang lelang.

The Transaction is also a material transaction as defined in Regulation No. IX.E.2 because the transaction value of USD 500,000,000 or equal to IDR 5,806,500,000,000 is 38.19% of the Company’s equity, which value is in the amount of IDR 15,203,777,000,000 pursuant to the Company’s financial statements as of 30 September 2013, which has been audited by the Public Accountant Office of Tanudiredja, Wibisana & Rekan.

Purpose of Transaction To partially finance the acquisition of 95% of AXIS

shares by the Company which will be carried out pursuant to the Conditional Sale and Purchase Agreement and to fund related cash flow requirements of the Company as the surviving entity post-merger with AXIS and to partially finance the Company’s capital expenditure and working capital requirements.

Fairness Opinion on the Transaction The fairness opinion for this transaction is

assessed Public Appraiser namely Yanuar Bey dan Rekan with conclusion that the transaction plan from economic and finance perspective is fair.

Compliance to Prevailing Regulations

The Company has submitted public disclosures with regards to this transaction to OJK on 11 March 2014 as well as announced in in newspaper namely Bisnis Indonesia on the same date.

4. Agreement on the Selling of 3500 Company’s Telecommunication Tower to PT Solusi Tunas Pratama Tbk Tender Winner

Parties Involved in the Transaction The transaction was done between the Company

and PT Solusi Tunas Pratama Tbk.(STP) as tender winner.

20





Transaksi merupakan transaksi material sebagaimana dimaksud oleh Peraturan No. IX.E.2 dimana nilai transaksi adalah Rp. 5.600.000.000.000 atau 42,9% dari ekuitas Perseroan berdasarkan Laporan Keuangan Konsolidasian Interim Perseroan dan Entitas Anak untuk periode yang berakhir pada tanggal 30 Juni 2014 yang telah diaudit oleh Kantor Akuntan Publik Tanudiredja, Wibisana & Rekan.

Tujuan dan Manfaat Transaksi1. Pelunasan terhadap sebagian hutang-

hutang Perseroan dan penurunan biaya bunga hutang di masa mendatang.

2. Peningkatan fokus Perseroan terhadap core business Perseroan khususnya di bidang mobile internet dan seluler sehingga dapat meningkatkan mutu dan kualitas layanan kepada masyarakat sebagai dampak atas optimalisasi dan efektivitas terhadap biaya operasional serta biaya sarana dan prasarana pendukung.

3. Transaksi ini meningkatkan nilai tambah bagi Perseroan dalam jangka panjang karena membantu memperbaiki struktur permodalan dan melalui harga sewa yang terbaik serta kompetitif dari sistem penyewaan kembali menara yang telah dijual.

Pendapat Kewajaran Transaksi Atas pelaksanaan transaksi ini maka penilaiaan

kewajaran transaksi dilakukan oleh Kantor Jasa Penilai Publik Antonius Setiady & Rekan dengan kesimpulan hasil penilaian bahwa rencana transaksi ini, ditinjau dari segi ekonomis dan keuangan, adalah wajar.

Pemenuhan terhadap Peraturan yang Berlaku

Perseroan telah menyampaikan Keterbukaan Informasi kepada Pemegang Saham dan OJK pada tanggal 2 Oktober 2014 dan mengumumkannya dalam harian Suara Pembaruan pada tanggal yang sama.

Penyelesaian Transaksi Transaksi ini diselesaikan pada tanggal 23

Desember 2014.

The Transaction is also a material transaction as defined in Regulation No. IX.E.2 because the transaction value of Rp. 5.600.000.000.000 or equal to 42.9% of the Company’s equity, pursuant to the Company’s financial statements as of 30 June 2014, which has been audited by the Public Accountant Office of Tanudiredja, Wibisana & Rekan.

Purpose and Benefit of Transaction1. Partial repayment of the debt portion of the

Company and a decrement in debt interest costs in the future.

2. The increase in the Company’s focus on its core business, especially in the field of mobile Internet and mobile so as to improve the quality of services to the public as the impact on the optimization and effectiveness of the operational costs and the cost of facilities and supporting infrastructure.

3. This transaction increases the added value for the Company in the long term because it helps improve the capital structure and through the best rental prices as well as competitive of leaseback tower system that has been sold.

Fairness Opinion on the Transaction The fairness opinion for this transaction is

assessed Public Appraiser namely Antonius Setiady & Rekan with conclusion that the transaction plan from economic and finance perspective is fair.

Compliance to Prevailing Regulations The Company has submitted public disclosures

with regards to this transaction to OJK on 2 October 2014 as well as announced in in newspaper namely Suara Pembaruan on the same date.

Transaction Completion The transaction is completed on 23 December 2014.

Pengungkapan Transaksi Material, Transaksi Afiliasi, Akuisisi Dan Penggabungan Usaha/Disclosure On Material Transaction, Affiliated Transaction, Acquisition And Merger

21






Auditor EksternalExternal Auditor

KAP Tanudiredja, Wibisana & Rekan(a member firm of PwC)Jl. H. R. Rasuna Said Kav. X-7 No.6Jakarta 12940 – Indonesia

Biro Administrasi SekuritasSecurities Administration Bureau

PT Kustodian Sentral Efek IndonesiaGedung Bursa Efek IndonesiaTower I Lt.5Jl. Jend. Sudirman Kav. 52-53Jakarta 12190

Biro Administrasi EfekShare Register

PT Datindo EntrycomPuri DatindoJl. Jend. Sudirman Kav. 34-35Jakarta 10220

Pencatatan Saham dan Obligasi PerusahaanShares and Bond ListingIndonesia Stock Exchange (IDX)www.idx.co.id

Daftar Lembaga/Profesi Penunjang Pasar Modal/List of Capital Market Supporting Professionals/Institution

22





Kepemilikan saham XL oleh Dewan Komisaris dan Direksi Perseroan terdokumentasi dan dilaporkan secara berkala oleh PT Datindo Entrycom selaku Biro Administrasi Efek kepada XL.

Sepanjang tahun 2014 tidak ada anggota Dewan Komisaris yang memiliki saham XL, sementara itu kepemilikan saham XL oleh Direksi per 31 Desember 2014 adalah sebagai berikut:

Nama/Name Jabatan/Position

Kepemilikan Saham Per Desember 2014/

Shares-ownership as of December 2014

Persentase Kepemilikan

Saham/ % Ownership

Hasnul Suhaimi Presiden Direktur/Chief Executive Officer 1.572.232 0,018

Willem Lucas Timmermans

Direktur/Chief Operating Officer 1.072.444 0,013

Mohamed Adlan Bin Ahmad Tajudin

Direktur/Chief Finance Officer 375.547 0,004

Ongki Kurniawan Direktur/Chief Service Management Officer 797.391 0,009

Pradeep Shrivastava

Direktur/Chief Marketing and Commerce Officer - -

XL melakukan Keterbukaan Informasi terhadap setiap transaksi saham XL yang dilakukan oleh anggota Dewan Komisaris dan/atau Direksi dalam jangka waktu selambat-lambatnya 10 hari setelah terjadinya transaksi dengan mengacu kepada Peraturan No.X.M.1 Lampiran Keputusan Ketua Badan Pengawas Pasar Modal No. Kep-82/PM/1996 tanggal 17 Januari 1996 tentang Keterbukaan Informasi Pemegang Saham Tertentu.

Sepanjang tahun 2014, keterbukaan Informasi terhadap transaksi Saham XL oleh Dewan Komisaris dan/atau Direksi adalah sebagai berikut:

Tanggal/Date Keterbukaan Informasi/Disclosures

23 Juni 2014 23 June 2014

Perubahan kepemilikan saham yang dimiliki oleh Direksi PT XL Axiata Tbk yang merupakan tambahan saham hasil redistribusi LTI kepada Bapak Hasnul Suhaimi, Bapak Willem Lucas Timmermans, Bapak Ongki Kurniawan, Bapak Mohamed Adlan bin Ahmad Tajudin dan Ibu Dian Siswarini.Changes of shares’ ownership by the members of the Board of Directors of PT XL Axiata Tbk due to additional given shares as a result from LTI redistribution to Mr. Hasnul Suhaimi, Mr. Willem Lucas Timmermans, Mr Ongki Kurniawan, Mr. Mohamed Adlan bin Ahmad Tajudin and Mrs. Dian Siswarini.

14 Juli 2014 14 July 2014

Perubahan kepemilikian saham yang dimiliki oleh Bapak Willem Lucas Timmermans selaku Direktur PT XL Axiata Tbk untuk transaksi tanggal 10 Juli 2014.Changes of shares’ ownership by Mr. Willem Lucas Timmermans in his capacity as Director of PT XL Axiata Tbk as a result of transaction on 10 July 2014.

17 Juli 2014 17 July 2014

Perubahan kepemilikian saham yang dimiliki oleh Bapak Willem Lucas Timmermans selaku Direktur PT XL Axiata Tbk untuk transaksi tanggal 15 Juli 2014.Changes of shares’ ownership by Mr. Willem Lucas Timmermans in his capacity as Director of PT XL Axiata Tbk as a result of transaction on 15 July 2014.

26 Agustus 2014 26 August 2014

Perubahan kepemilikian saham yang dimiliki oleh Bapak Willem Lucas Timmermans selaku Direktur PT XL Axiata Tbk untuk transaksi tanggal 22 Agustus 2014.

Any XL shares ownership by the Board of Commissioners as well as Directors is properly documented and timely reported by PT Datindo Entrycom as current Share Registrar.

During 2014, there are no member of the Board of Commissioners who have XL shares, while the ownership of XL shares by the Board of Directors as of December 31, 2014 are as follows:

Refering to Regulation No. X.M.1 Attachment to Chairman of Bapepam-LK Decree No. Kep-82/PM/1996 dated 17 January 1996 on Disclosures on Certain Shareholders, XL submitted the disclosure on any transaction of XL’s shares by member of the Board of Commissioners and/or Directors at latest 10 days after the transaction.

During 2014, the Disclosures on any transaction of XL’s shares by member of the Board of Commissioners and/or Directors are as follows:

Pengungkapan Kepemilikan Saham XL oleh Dewan Komisaris dan Direksi/ Disclosure of XL’s Shares Ownership by The Board of Commissioners and Directors

23






Tanggal/Date Keterbukaan Informasi/Disclosures

28 Agustus 2014 28 August 2014

Perubahan kepemilikan saham yang dimiliki oleh Bapak Willem Lucas Timmermans selaku Direktur PT XL Axiata Tbk untuk transaksi tanggal 27 Agustus 2014.Changes of shares’ ownership by Mr. Willem Lucas Timmermans in his capacity as Director of PT XL Axiata Tbk as a result of transaction on 27 August 2014.

1 September 20141 September 2014

Perubahan kepemilikan saham yang dimiliki oleh Bapak Willem Lucas Timmermans selaku Direktur PT XL Axiata Tbk untuk transaksi tanggal 28 dan 29 Agustus 2014.Changes of shares’ ownership by Mr. Willem Lucas Timmermans in his capacity as Director of PT XL Axiata Tbk as a result of transaction on 28 and 29 August 2014.


Perubahan kepemilikan saham yang dimiliki oleh Bapak Hasnul Suhaimi selaku Presiden Direktur PT XL Axiata Tbk untuk transaksi tanggal 3 dan 4 September 2014.Changes of shares’ ownership by Mr. Hasnul Suhaimi in his capacity as President Director of PT XL Axiata Tbk as a result of transaction on 3 and 4 September 2014.


Perubahan kepemilikan saham yang dimiliki oleh Bapak Ongki Kurniawan selaku Direktur PT XL Axiata Tbk untuk transaksi tanggal 4 September 2014.Changes of shares’ ownership by Mr. Ongki Kurniawan in his capacity as Director of PT XL Axiata Tbk as a result of transaction on 4 September 2014.


Perubahan kepemilikan saham yang dimiliki oleh Bapak Willem Lucas Timmermans selaku Direktur PT XL Axiata Tbk untuk transaksi tanggal 25 dan 26 September 2014.Changes of shares’ ownership by Mr. Willem Lucas Timmermans in his capacity as Director of PT XL Axiata Tbk as a result of transaction on 25 and 26 September 2014.

1 Oktober 20141 October 2014

Perubahan kepemilikan saham yang dimiliki oleh Bapak Willem Lucas Timmermans selaku Direktur PT XL Axiata Tbk untuk transaksi tanggal 29 September 2014.Changes of shares’ ownership by Mr. Willem Lucas Timmermans in his capacity as Director of PT XL Axiata Tbk as a result of transaction on 29 September 2014.

24





1996

Memperoleh izin selular sistem GSM 900 dan resmi beroperasi secara komersial dengan fokus di area Jakarta, Bandung dan Surabaya.Obtained a GSM 900 operating license and launched commercial services focusing on Jakarta, Bandung, and Surabaya.

2005

Menjadi anak perusahaan TM Group dan melakukan Penawaran Umum Perdana Saham sebanyak 1.427.500.000 lembar saham serta terdaftar di Bursa Efek Indonesia (d/h Bursa Efek Jakarta) dengan kode saham EXCL.Became a subsidiary of the TM Group and executed Initial Public Stock Offering of 1,427,500,000 of its shares and listed on the Indonesia Stock Exchange (IDX-previously known as the Jakarta Stock Exchange) under ticker code EXCL.

1998

Meluncurkan brand proXL untuk produk layanan prabayar.Launched proXL prepaid cellular service brand.

2010

Pemegang saham mayoritas XL – Axiata Investments (Indonesia) Sdn. Bhd. melepaskan sebagian sahamnya (senilai 20 persen dari jumlah saham yang diterbitkan) di XL melalui Private Placement dengan tujuan untuk meningkatkan jumlah saham XL yang dimiliki publik.Majority shareholder of XL-Axiata Investments (Indonesia) Sdn. Bhd. released a portion of shares (equal to 20% of total shares issued) through private placement in order to increase the public float.

2001

Mendapatkan alokasi spektrum DCS 1800 dan menyelesaikan pembangunan jaringan utama serat optik. Menghadirkan layanan m-banking and m-fun.Granted a DCS 1800 spectrum allocation and finalized fiber-optic backbone. Launched m-banking and m-fun services.

1997

Membangun jaringan microcell terpadu di kawasan Segitiga Emas Jakarta.Established an integrated microcell network in Jakarta’s Golden Triangle area.

2000

Mulai memasuki pangsa pasar di Sumatera dan Batam.Expanded the business into Sumatra and Batam markets.

2007

Menjadi pelopor dalam penerapan tarif Rp1/detik. ETISALAT menjadi pemegang saham XL. ETISALAT adalah perusahaan telekomunikasi terbesar kedua di Timur Tengah. Memulai konsolidasi brand menjadi “prabayar XL” dan “pascabayar XL”.Introduced Rp1/second tariff.ETISALAT, the second largest telecommunications company in the Middle East, became a shareholder. XL started to consolidate brands under XL prepaid and XL postpaid.

2009Melakukan Penawaran Umum Terbatas I dalam rangka Penerbitan Hak Memesan Efek Terlebih Dahulu (HMETD) sejumlah 1.418.000.000 saham baru.Conducted Limited Public Offering I to the Shareholders Pursuant To Right (HMETD) Issuance amounting to 1,418,000,000 new shares.

2006

Menghadirkan layanan XL, 3G yang “Pertama Terluas dan Tercepat”.Launched the XL 3G “First Widest and Fastest” services.

2008

TM Group mengumumkan penyelesaian proses demerger, menghasilkan dua entitas yang terpisah, yaitu Telekom Malaysia Berhad (“TM”) dan TM International Berhad (sekarang berganti nama menjadi Axiata Group Berhad/”Axiata”), dimana Indocel Holding Sdn. Bhd. secara tidak langsung merupakan anak perusahaan Axiata melalui TM International (L) Limited.TM Group completed divestment process which resulted in separated entities: TM Malaysia Berhad (“TM”) and TM International Berhad (changed name into Axiata Group Berhad/”Axiata”), in which Indocel Holding Sdn. Bhd is an indirect subsidiary of Axiata through TM International (L) Limited.

Axiata mengakuisisi seluruh kepemilikan saham XL yang dimiliki oleh Khazanah Nasional Berhad, sehingga kepemilikan Indocel Holding Sdn. Bhd. menjadi 83,8%.Axiata acquired all XL shares owned by Khazanah Nasional Berhad, which increased Indocel Holding Sdn. Bhd.’s stake in XL to 83.8%.

2002

Mendapatkan alokasi jaringan ke daerah Kalimantan dan Sulawesi.Expanded network coverage to Kalimantan and Sulawesi.

Meluncurkan layanan sirkuit sewa dan IP (Internet Protocol).Launched leased-line and IP (Internet Protocol) services.

2004

Melakukan re-branding logo XL dan mengubah brand ‘proXL’ dengan produk-produk baru, yaitu jempol (prabayar), bebas (prabayar) dan Xplor (pascabayar).Revitalized the XL logo and individually marketed prepaid and postpaid brands: jempol (prepaid), bebas (prepaid) and Xplor (postpaid).

Tonggak Sejarah/Milestones

25






2014Setelah memperoleh persetujuan dari instansi terkait, XL menyelesaikan pengambilalihan AXIS pada bulan Maret dilanjutkan dengan penyelesaian penggabungan usaha pada bulan April.After Obtained approval from respective institutions, XL completed AXIS acquisition in March and further completed merger with AXIS in April.

XL menandatangani Perjanjian Pembelian Aset (Asset Purchase Agreement atau “APA”) dengan PT Solusi Tunas Pratama Tbk. (“STP”), selaku pemenang tender penjualan 3.500 menara yang diselenggarakan XL, dengan nilai transaksi sebesar Rp5,6 Triliun. Bersamaan dengan itu, XL dan STP juga menandatangani Perjanjian Induk Sewa Menara dimana XL telah setuju untuk menyewa kembali menara yang telah dijual kepada STP untuk jangka waktu 10 tahun.XL signed an Asset Purchase Agreement (“APA”) with PT Solusi Tunas Pratama Tbk. (“STP”), the winner of tender of 3,500 towers held by XL, with a transaction value of Rp5.6 trillion. At the same time, XL and STP also signed a Master Tower Lease Agreement whereby XL agreed to lease back the towers which had been sold to STP for a period of 10 years.

Menjawab kebutuhan masyarakat terhadap layanan internet berkecepatan tinggi, XL meluncurkan uji coba real mobile 4G-LTE (Long Term Evolution). Layanan internet kecepatan tinggi XL hingga 100 Mbps ini didukung oleh Huawei dan Ericsson.Answering the public’s needs for high-speed internet service, XL launched real mobile 4G-LTE (Long Term Evolution) test. This XL high speed internet service up to 100 Mbps is supported by Huawei and Ericsson.

XL melakukan penggantian logo dengan konsep logo peel off yang maknanya mengupas, menunjukkan komitmen XL untuk menghilangkan hambatan atau membuka akses menuju kesempatan baru untuk mengembangkan potensi yang dimiliki pelanggan secara maksimal.XL introduced a new logo that features a “peel-off” concept. The new logo is meant to represent XL’s commitment to eliminate barriers or open wider access to new opportunities to develop customers’ maximum potential.

2012

Etilasat, salah satu pemegang saham utama di XL, mendivestasikan 9,1% kepemilikan sahamnya di XL melalui penawaran saham pada investor institusi. Hal ini menyebabkan meningkatnya porsi kepemilikan saham publik di XL dari 20,2% menjadi 33,5%.One of XL’s major Shareholder, Etisalat, divested 9.1% of their share in XL through accelerated book-build offering to institutional investors. This led to increase in XL’s public floating share from 20.2% to 33.5%.

XL terus berfokus pada bisnis komunikasi Data dan berinvestasi pada infrastruktur jaringan secara komprehensif, termasuk menggelar lebih dari 11.000 BTS baru di tahun 2012.XL continued its focus in Data business and invested further in end-to-end network infrastructure, more than 11,000 new BTS successfully installed in 2012.

2013

XL menjadi salah satu dari dua operator selular yang memenangkan seleksi tender tambahan kanal frekuensi seluler generasi ketiga (3G) pada Pita Frekuensi Radio 2.1 GHz.XL is one of two cellular operators who won the tender selection for the third generation (3G) cellular frequency canal at the 2.1 GHz Radio Frequency.

XL membuktikan bahwa secara teknis XL siap mengadopsi teknologi 4G LTE (long term evolution). Momentum Konferensi Tingkat Tinggi Asia Pacific Economic Cooperation (KTT APEC) di bulan Oktober 2013 menjadi kesempatan XL untuk menguji sejauh mana mampu menghadirkan layanan dengan jaringan masa depan 4G LTE. XL has proven that it is technically ready to adopt the 4G LTE (Long Term Evolution) technology. This Conference of the Asia Pacific Economic Cooperation (APEC summit) momentum in October 2013 provided XL an opportunity to test the extent to which the network is able to deliver 4G LTE.

2011

XL melaksanakan Transformasi secara keseluruhan dalam strategi usaha untuk menekuni usaha masa depan di segmen layanan Data dan menjamin kesinambungan pertumbuhan jangka panjangnya.XL embarked on a holistic transformation in business strategy to embrace the future Data business and to ensure long-term sustainability.

XL mengubah fokus pemasaran yang semula menekankan harga terjangkau dengan memperkenalkan moto baru, XLangkah Lebih Maju, yang mana posisi XL sebagai daya tarik bagi konsumen telekomunikasi menjadi meningkat dan lebih berkualitas untuk semua layanan termasuk layanan Data. XL moved marketing focus from affordability by launching new tagline, XLangkah Lebih Maju, which positions XL as a wider appeal to telecommunication consumers whose needs keep on increasing and more sophisticated against all services including Data.

XL dan Saudi Telecom Company (STC) dan Teleglobal Investment B.V (Teleglobal) yang merupakan anak perusahaan STC menandatangani Perjanjian Jual Beli Bersyarat (Conditional Sales and Purchase Agreement-CSPA) untuk mengakuisisi PT AXIS Telekom Indonesia (AXIS). XL and Saudi Telecom Company (STC) and Teleglobal Investment B.V (Teleglobal), a subsidiary of STC signed Conditional Sales and Purchase Agreement to acquire PT AXIS Telekom Indonesia (AXIS).

26





Januari • January

15/01/2014

XL menyalurkan bantuan untuk korban banjir di Jabodetabek dan Kalimantan Selatan berupa kebutuhan pokok dan obat-obatan. Untuk wilayah Jabodetabek, bantuan diserahkan kepada warga di Perumahan Ciledug Indah, Kota Tangerang, Banten.

XL distributed aid to flood victims in Greater Jakarta and South Kalimantan in form of basic necessities and medicines. For the Greater Jakarta area, the aid was distributed to residents in Perumahan Ciledug Indah, Tangerang City, Banten.

23/01/2014

Tim XL Central Region memberikan bantuan untuk korban banjir yang melanda Subang, Indramayu, Pekalongan dan Kudus. Bantuan yang diberikan berupa Telpon Umum Gratis (TUG) dan kebutuhan pokok seperti air bersih, sembako, roti, biskuit, susu, popok bayi sekali pakai dan obat-obatan.

XL Central Region Team distributed aid to victims of floods that hit Subang, Indramayu, Pekalongan and Kudus. The distributed aid was in form of Free Public Telephone (TUG) and basic necessities such as clean water, groceries, breads, biscuits, milk, disposable baby diapers and medicines.

24/01/2014

XL meluncurkan program bundling untuk produk iPhone 5s dan 5c. Program ini didukung oleh kartu kredit Bank BCA dan Bank Mega yang memberikan fasilitas cicilan 12 bulan dengan bunga 0%.

XL launched the bundling program for iPhone 5s and 5c. The program was supported by Bank BCA and Bank Mega credit cards that provided installment facility for 12 months with 0% interest.

20/01/2014

XL kembali menyalurkan bantuan untuk pengungsi korban banjir di Jabodetabek. Bantuan berupa kebutuhan pokok dan obat-obatan diserahkan langsung oleh Presiden Direktur XL Hasnul Suhaimi di salah satu lokasi pengungsian di Kampung Pulo, Jakarta Timur.

XL re-distributed aid to flood victims in Greater Jakarta. Assistance in form of basic necessities and medicines were directly delivered by XL’s President Director Hasnul Suhaimi in one of the evacuation sites in Kampung Pulo, East Jakarta.

21/01/2014

Direktur/Chief Commercial Officer (CCO) XL Joy Wahjudi resmi mengundurkan diri. XL menunjuk Asni Juita sebagai Deputy CCO untuk melaksanakan tugas CCO hingga Direktur definitif diputuskan dalam RUPS XL bulan 22 April 2014.

XL’s Director/Chief Commercial Officer (CCO) Joy Wahyudi officially resigned. XL appointed Asni Juita as Deputy CCO to carry out CCO’s tasks until appointment of the definitive Director in XL’s AGM on April 22, 2014.

Peristiwa Penting/Event Highlights

27






Februari • February Maret • March

5/02/2014

Rapat Umum Pemegang Saham Luar Biasa (RUPSLB) menyetujui rencana perusahaan untuk melakukan akuisisi dan merger dengan PT Axis Telekom Indonesia (AXIS). Rencana akuisisi dan merger tersebut juga telah mendapat persetujuan Bursa Efek Indonesia, Otoritas Jasa Keuangan, Kementerian Komunikasi dan Informatika (Kominfo) dan Badan Koordinasi Penanaman Modal (BKPM).

Extraordinary General Meeting of Shareholders (EGM) approved the Company’s plan for acquisition and merger with PT Axis Telekom Indonesia (AXIS). The acquisition and merger plan had also been approved by the Indonesia Stock Exchange, the Indonesia Financial Services Authority, the Ministry of Communications and Information Technology (Kominfo) and the Indonesia Investment Coordinating Board (BKPM).

11/03/2014

Direktur/Chief Marketing Officer XL P. Nicanor V. Santiago III secara resmi mengundurkan diri atas alasan pribadi setelah menjalankan karir profesionalnya di XL selama 9 tahun.

XL’s Director/Chief Marketing Officer P. Nicanor V. Santiago III officially resigned for personal reason after having his professional career in XL for 9 years.

13/03/2014

XL terus mengembangkan sejumlah inovasi layanan digital seperti layanan XCloud, M2M, XL Tunai (M-Payment), Mobile Advertising dan Mobile Content dan sebagainya. Layanan-layanan tersebut mendapat respon positif dari pelanggan. Dalam 2 tahun terakhir, layanan Digital Services XL telah melayani lebih dari 300 pelanggan korporat, dan didukung oleh lebih dari 6000 mitra kerja (partner).

XL continued to develop a number of innovative digital services such as XCloud, M2M, XL Tunai (M-Payment), Mobile Advertising, Mobile Content and so forth. These services received positive response from customers. In the last 2 years, XL’s Digital Services had served more than 300 corporate customers, and supported by more than 6000 partners.

12/02/2014

Dalam rangka meningkatkan kualitas jaringan, XL mengimplementasikan program transformasi jaringan yang dirancang secara menyeluruh. Pada tahap awal, program yang dimulai sejak akhir tahun 2013 ini dilaksanakan di empat kota, yaitu Jakarta, Bogor, Surabaya, dan Malang.

In order to improve the network quality, XL implemented network transformation program which was thoroughly designed. In the early stages, the program that started at the end of 2013 was held in four cities, namely Jakarta, Bogor, Surabaya, and Malang.

10/03/2014

Apresiasi XL kepada Komisi Pengawas Persaingan Usaha (KPPU) yang telah memberikan persetujuannya atas rencana akuisisi dan merger antara XL dan AXIS. KPPU berpendapat bahwa tidak terdapat kekhawatiran terjadinya praktek monopoli dan persaingan usaha tidak sehat yang disebabkan oleh pengambilalihan saham AXIS oleh XL.

XL appreciated the Commission for the Supervision of Business Competition (KPPU) which had given its approval of the proposed acquisition and merger between XL and AXIS. KPPU believed that there was no concern of monopolistic practices and unfair competition caused by the acquisition of AXIS’ shares by XL.

19/03/2014

PT XL Planet, perusahaan baru joint venture XL dengan perusahaan Korea Selatan, SK Planet (pemilik www.11st.ko.kr), membangun sebuah open marketplace di Indonesia yang diberi nama elevenia (www.elevenia.co.id) – Your Online Shopping Paradise! Pada hari ini elevenia resmi diluncurkan melalui sebuah acara bertajuk Surga Belanja Anda.

PT XL Planet, a new joint venture company of XL with South Korea, SK Planet (owner of www.11st.ko.kr ), built an open marketplace in Indonesia, named elevenia (www.elevenia.co.id )-Your Online Shopping Paradise! On this day elevenia was officially launched in an event titled Your Shopping Paradise.

28





April • April

1/04/2014

XL dan PT KAI Commuter Jabodetabek (KCJ) menjalin kerja sama penggunaan layanan XL Tunai untuk pembayaran isi saldo Kartu Multi Trip (KMT). Kerja sama layanan isi ulang KMT ini ditandatangani oleh Vice President Digital Service Delivery XL Yessie D. Yosetya dan Direktur Komersia KCJ Makmur Ikhtiarsyah di Jakarta.

XL and PT KAI Commuter Jabodetabek (KCJ) built a cooperation on the use of XL Tunai for payment to reload Kartu Multi Trip (KMT). The cooperation on KMT reload service was signed by XL’s Vice President of Digital Service Delivery Yessie D. Yosetya and KCJ’s Director of Komersia Makmur Ikhtiarsyah in Jakarta.

26/03/2014

Bekerja sama dengan mitra pembayaran dan publisher game lokal dan internasional, XL menghadirkan layanan XKoin, suatu mekanisme pembelian game credit melalui potong pulsa XL dan voucher XL. Direktur Teknologi & Digital Services XL Dian Siswarini menandai peluncuran layanan inovatif ini di home of digital connection XLXplor, Central Park, Jakarta.

In cooperation with the payment partners and local and international game publishers, XL introduced XKoin service, a purchase mechanism of credit game through reduction of XL pulses and XL vouchers. XL’s Director of Technology & Digital Services Dian Siswarini marked the launch of this innovative service in the home of digital connection XLXplor, Central Park, Jakarta.

20/03/2014

XL mengumumkan telah menyelesaikan kesepakatan akuisisi PT Axis Telekom Indonesia (AXIS) dengan nilai transaksi USD 865 juta. Kesepakatan ini ditandai dengan penandatangan dokumen penyelesaian transaksi pada tanggal 19 Maret 2014 antara XL dan STC. Dengan demikian, XL telah menjadi pemegang saham mayoritas di AXIS.

XL announced that it had completed the acquisition agreement with PT Axis Telekom Indonesia (AXIS) with a transaction value of USD 865 million. This agreement was marked by the signing of transaction settlement document on March 19, 2014 between XL and STC. Thus, XL became the majority shareholder of AXIS.

21/03/2014

XL menyelenggarakan pelatihan pemanfaatan internet bagi pemuda Karang Taruna dan siswa Madrasah Nurul Hidayah di Desa Lok Baintan, Banjarmasin, yang berlokasi di sekitar Pasar Apung. XL juga mendonasikan tiga unit komputer dan koneksi internet yang diserahkan oleh VP XL North Region, Francky Rinaldo Pakpahan dan VP CorpComm XL Turina Farouk di Pasar Terapung Lok Baintan.

XL organized training of internet use for Youth Club members and Nurul Hidayah Madrasah students in Lok Baintan Village, Banjarmasin, which is located nearby the Floating Market. XL also donated three computers and internet connection which were given by VP of XL North Region, Francky Rinaldo Pakpahan and VP of XL CorpComm Turina Farouk in Lok Baintan Floating Market.


29






Mei • May

6/05/2014

XL meluncurkan program XL Future Leaders 3 sebagai komitmen berkelanjutan XL untuk ikut serta mencetak calon pemimpin Indonesia di masa depan. Peluncuran dihadiri oleh Presiden Direktur XL Hasnul Suhaimi dan Wakil Menteri Pendidikan dan Kebudayaan Republik Indonesia Prof. Dr. Ir. Musliar Kasim M.S, di Jakarta.

XL launched XL Future Leaders 3 program as XL’s ongoing commitment to participate in generating Indonesia’s future leaders. The launch was attended by the President Director of XL Hasnul Suhaimi and Deputy Minister of Education and Culture of the Republic of Indonesia Prof. Dr Ir. Musliar Kasim M.S, in Jakarta.

20/05/2014

XL menyediakan layanan digital untuk mendukung pengembangan Usaha Mikro Kecil dan Menengah (UMKM) dan kalangan startup industri kreatif seperti layanan gudang aplikasi, M-Ads (Mobile Digital Advertising), M2M Platform, dan XCloud.

XL provided digital services to support the development of Micro, Small and Medium Enterprises (UMKM) and startups in the creative industries such as applications warehouse service, M-Ads (Mobile Digital Advertising), M2M Platform, and XCloud.

8/04/2014

Penandatanganan akta merger XL dengan AXIS secara resmi menjadikan XL dan AXIS menjadi satu entitas bisnis yang akan melayani lebih dari 65 juta pelanggan seluler di Indonesia.

The signing of merger deed between XL and AXIS officially merged XL and AXIS into a single business entity that would serve more than 65 million cellular subscribers in Indonesia.

22/04/2014

Rapat Umum Pemegang Saham (RUPS) Tahunan dan RUPS Luar Biasa XL berlangsung di Jakarta.

XL’s Annual General Meeting of Shareholders (AGM) and Extraordinary General Meeting of Shareholders were held in Jakarta.

30/05/2014

XL bersiap meramaikan ajang Indonesia Cellular Show (ICS) 2014 di Balai Sidang Senayan Jakarta yang merupakan pameran industri selular terbesar di Indonesia.

XL prepared to take part in the Indonesia Cellular Show (ICS) in 2014 in Senayan Jakarta Convention Center which was the largest cellular industry exhibition in Indonesia.

30





Juni • June

26/06/2014

XL meluncurkan program ’Berkah Ramadan Sampai Puas’ sepanjang bulan Ramadan hingga hari raya Idul Fitri. Program tersebut antara lain berisi program Menang Berkah Tiap Jam Tiap Hari dengan beragam hadiah, kegiatan ngabuburit, posko mudik, kartu perdana bebas bonus, beli paket berhadiah, hingga asuransi khusus mudik.

XL launched ‘Berkah Ramadan Sampai Puas’ program during the month of Ramadan until Eid al-Fitr. The program included, among other Menang Berkah Tiap Jam Tiap Hari program with various prizes, iftar activities, homecoming posts, free bonus starter SIM cards, purchase of package with prizes, and special insurance for homecoming.

23/06/2014

XL menjalin kerja sama eksklusif dengan Musica Studio’s meluncurkan single terbaru grup musik NOAH. Melalui kerja sama ini XL mendapatkan hak ekslusif single terbaru NOAH dalam bentuk Ring Back Tone (RBT), full track, wallpaper dan video behind the scene proses pembuatan single tersebut.

XL built an exclusive cooperation with Musica Studio’s in launching the latest single of NOAH music group. With this cooperation XL obtained exclusive rights of NOAH’s latest single in form of Ring Back Tone (RBT), full track, wallpapers and videos behind the scene of the single making process.

27/06/2014

Direktur/Chief Digital Services Officer (CDSO) Dian Siswarini resmi mengundurkan diri untuk mengembangkan karir profesionalnya di Group Axiata efektif per 7 Juli 2014.

Director/Chief Digital Services Officer (CDSO) Dian Siswarini officially resigned to develop her professional career in Axiata Group effective as of July 7, 2014.

19/06/2014

XL meluncurkan program “XL Xmart Village” yang menawarkan solusi inovatif untuk masyarakat pedesaan. Solusi digital ini diaplikasikan dalam sejumlah layanan seperti Mobile Advertising, Mobile Farmers, Musikkamu, Mobile Banking, AMR, Mobile Surveillance, Integrated Website, Call Center, Training, dan XCloud Solution. Peresmian tahap awal program dilakukan di Bandung oleh Vice President XL Central Region Bambang Parikesit.

XL launched the “XL Xmart Village” program which offers innovative solutions for rural communities. This digital solution was applied to various services such as Mobile Advertising, Mobile Farmers, Musikkamu, Mobile Banking, AMR, Mobile Surveillance, Integrated Website, Call Center, Training, and XCloud Solution. The initiation ceremony of the early stages of this program was held in Bandung by Vice President of XL Central Region Bambang Parikshit.

30/06/2014

XL dan Rumah Wakaf Indonesia (RWI) menginisiasi pembangunan jembatan wakaf di Desa Wanasari, Kecamatan Naringgul, Kabupaten Cianjur, Jawa Barat untuk membuka akses ke daerah tertinggal. Dana pembangunan berasal dari program CSR XL, Donatur RWI, Majelis Taqlim XL (MTXL) serta sumbangan masyarakat yang dikumpulkan melalui program SMS Donasi.

XL and Rumah Wakaf Indonesia (RWI) initiated the development of waqf bridge in Wanasari Village, Naringgul District, Cianjur Regency, West Java to open up access to underprivileged areas. The development fund was derived from XL’s CSR program, RWI Donors, Majelis Taqlim XL (MTXL) and public donations collected through SMS Donation program.

Juni • June

4/06/2014

XL meluncurkan kartu perdana terbaru yang memberikan inovasi menarik dan banyak manfaat untuk pelanggan. Kartu perdana ini diluncurkan di Indonesia Cellular Show 2014, serta dihadiri oleh Direktur Marketing & Commerce XL – Pradeep Shrivastava.

XL launched its latest starter SIM card that provides many exciting innovations and benefits to customers. The launch of this starter SIM card was held in Indonesia Cellular Show 2014, and attended by XL’s Director of Marketing & Commerce-Pradeep Shrivastava.


31






Juli • July

3/07/2014

XL meluncurkan Layanan Meter Listrik Pintar Dua Arah bagi pelanggan PLN sebagai inovasi sinergis antara XL, PT PLN Persero dan PT Sistem Mikro Elektronik Cerdas Co-Design (SMC). Layanan Listrik Pintar memudahkan pelanggan mengisi ulang token listrik. Penandatanganan kerja sama dilakukan oleh Presiden Direktur XL Hasnul Suhaimi, Direktur Utama PLN Nur Pamudji, dan Direktur Utama PT SMC Burhanuddin Razak di Jakarta.

XL launched the Smart Two-Direction Electricity Meter Service for PLN customers as a synergistic innovation between XL, PT PLN Persero and PT Sistem Mikro Elektronik Cerdas Co-Design (SMC). Smart Electricity Service allows customers to recharge electricity tokens. The signing of this cooperation was undertaken by President Director of XL Hasnul Suhaimi, President Director of PLN Nur Pamudji, and President Director of PT SMC Burhanuddin Razak in Jakarta.

Agustus • August15/08/2014

XL ikut mengkampanyekan Gerakan Nasional Non Tunai (GNNT) yang dicanangkan oleh Bank Indonesia melalui produk uang elektronik XL Tunai yang dapat digunakan di beberapa merchant termasuk di lokasi acara pencanangan GNNT di area Mangga Dua.

XL participated in campaign of the Non Cash National Movement (GNNT) launched by Bank Indonesia through XL electronic money product XL Tunai that can be used in several merchants including in the location of the GNNT launching ceremony in Mangga Dua area.

28/08/2014

Para peserta XL Future Leaders berinisiatif mengembangkan potensi pariwisata Pulau Mandangin, Madura, bekerja sama dengan Punggawa Indonesia, XL Future Leaders di Surabaya, ABDI Airlangga dari Universitas Airlangga serta para pemuda lokal dengan membangun website khusus mengenai Pulai Mandangin sebagai destinasi wisata.

The participants of XL Future Leaders proactively developed the tourism potential in Mandangin Island, Madura, in collaboration with Punggawa Indonesia, XL Future Leaders in Surabaya, ABDI Airlangga from Airlangga University and the local youth by developing a special website pertaining to Pulai Mandangin as a tourist destination.

1/09/2014

Penyerahan 1 unit mobil Suzuki Ertiga sebagai hadiah utama program Talkathon atau ‘Menang Berkah Tiap jam Tiap Hari’ yang diselenggarakan selama bulan Ramadan untuk pelanggan XL dan AXIS.

Deliverance of one unit of Suzuki Ertiga as the grand prize of Talkathon program or ‘Menang Berkah Tiap jam Tiap Hari’ which was held during the month of Ramadan for XL and AXIS customers.

September • September

1/09/2014

XL bekerja sama dengan Fakultas Pertanian Universitas Gadjah Mada Yogyakarta dan PT 8Villages Indonesia mengembangkan Rumah Pintar Petani (RPP), yaitu program informasi dan penyuluhan pertanian antara petani dengan penyuluh melalui layanan SMS dan website. Penandatanganan MOU berlangsung di Gedung A2 Fakultas Pertanian UGM oleh Sales & Marketing Manager Digital Services XL Deniawan Rachmatialevi, Dekan Fakultas Pertanian UGM Dr. Jamhari, S.P, M.P serta Direktur 8Villages Indonesia Anita Hesti.

XL in collaboration with the Agriculture Faculty of Gadjah Mada University Yogyakarta and PT 8Villages Indonesia developed Rumah Pintar Petani (RPP), the agricultural advisory and information program among farmers with advisory agents by SMS service and website. The MOU signing was held at A2 Building of Agriculture Faculty of UGM by Sales & Marketing Manager of XL Digital Services Deniawan Rachmatialevi, Dean of Agriculture Faculty of UGM Dr. Jamhari, S.P, M.P and Director of 8Villages Indonesia Anita Hesti.

32





12/09/2014

XL meluncurkan program roaming haji, yaitu layanan telepon, SMS, Internet dan BlackBerry full service dengan tarif yang menarik dan terjangkau bagi para pelanggan yang sedang beribadah haji dengan kemudahan bisa langsung digunakan tanpa harus registrasi terlebih dahulu.

XL launched the Hajj roaming program, including call, SMS, Internet and BlackBerry full services with attractive and affordable rates to customers who made the Hajj pilgrimage with ease and could be directly used without prior registration.

4/09/2014

Dalam rangka Hari Pelanggan Nasional 4 September 2014, manajemen XL termasuk Presiden Direktur Hasnul Suhaimi menemui langsung pelanggan di XL Center Ciputra, Jakarta. Selama satu hari penuh XL menggelar berbagai program khusus untuk memanjakan pelanggan seperti bonus nelpon dan SMS ke sesama XL dan Axis, customer wish list, serta program interaktif Ranger and Me di layanan pelanggan berbasis social media @xlcare.

In commemoration of the National Customer Day on September 4, 2014, XL management including the President Director Hasnul Suhaimi met customers directly at XL Center Ciputra, Jakarta. During one full day XL held a variety of special programs to pamper customers such as calling and SMS bonuses among XL and Axis customers, customer wish list, and interactive Ranger and Me program in social media-based customer service @xlcare.

25/09/2014

PT Asuransi Umum Mega meluncurkan produk khusus “Mega-XL Proteksi Diri”, yaitu asuransi kecelakaan diri yang sifatnya mikro yaitu Sederhana, Mudah, Ekonomis dan Singkat/Segera. Dalam kerja sama ini, XL berperan sebagai saluran distribusi yang memudahkan calon tertanggung memperoleh layanan dan manfaat program asuransi ini.

PT Asuransi Umum Mega launched a special product “Mega-XL Proteksi Diri”, a personal accident insurance with micro features including Simple, Easy, Economical and Short/Immediate. In this partnership, XL serves as a distribution channel that allows the prospective insured to obtain the services and benefits of this insurance program.

26/09/2014

Mahasiswa peserta program XL Future Leader melakukan berbagai program untuk masyarakat seperti proyek filter air di Martapura Timur, Kabupaten Banjar, Kalimantan Selatan, proyek pengajaran Bahasa Inggris untuk pengemudi becak di Yogyakarta, membangun website untuk promosi wisata Pulau Mandangin di Madura, membuka kelas Bahasa Inggris gratis untuk remaja di Medan, membantu upaya pelestarian budaya Melayu di Pekanbaru, Riau, mengajarkan keterampilan kepada penyandang cacat di Jakarta dan memberikan pelayanan sosial bagi anak-anak yang bermukim di suatu lokalisasi di Bandung.

The participating students of XL Future Leader program performed various programs for the community such as water filter project in East Martapura, Banjar Regency, South Kalimantan, English teaching project for rickshaw drivers in Yogyakarta, website development for tourism promotion in Mandangin Island, Madura, opening of free English class for teenagers in Medan, supporting conservation of the Malay culture in Pekanbaru, Riau, teaching skills to people with disabilities in Jakarta and providing social services to children living in a brothel in Bandung.


33






1/10/2014

XL menandatangani perjanjian dengan PT Solusi Tunas Pratama Tbk (STP) untuk penjualan 3.500 menara telekomunikasi XL. Selanjutnya XL dan STP juga menandatangani Perjanjian Induk Sewa Menara dimana XL telah setuju untuk menyewa kembali menara yang telah dijual kepada STP untuk jangka waktu 10 tahun.

XL signed an agreement with PT Solusi Tunas Pratama Tbk (STP) on the sale of 3,500 XL telecommunication towers. Subsequently XL and STP also signed a Towers Master Lease Agreement whereby XL agreed to lease back the towers which had been sold to STP for a period of 10 years.

Oktober • October

2/10/2014

Sejak diluncurkan pada Juli 2014, Layanan Meter Listrik Dua Arah untuk pelanggan korporasi telah banyak memberikan manfaat termasuk penghematan biaya penggunaan listrik yang dikeluarkan pelanggan hingga mencapai sebesar 21%.

Since its launch in July 2014, Two-Direction Electricity Meter Service for corporate customers had provided many benefits including cost savings in electricity usage paid by the customers up to 21%.

13/10/2014

XL bekerja sama dengan Facebook dan Ericsson menciptakan metodologi baru untuk mengukur dan meningkatkan performa jaringan secara menyeluruh (end-to-end) menggunakan simulasi pada aplikasi Facebook. Proyek optimalisasi perluasan jaringan ini akan meningkatkan app coverage hingga 70% sebagai dukungan bagi misi Internet.org untuk menyediakan akses internet yang terjangkau kepada dua pertiga penduduk dunia.

XL built a cooperation with Facebook and Ericsson to create a new methodology to measure and improve the end-to-end network performance using simulation on Facebook application. This network expansion optimization project would increase the app coverage up to 70% as support for the mission of Internet.org to provide affordable internet access to two-thirds of the world population.

16/10/2014

XL ikut mendukung aktivitas wakil rakyat di MPR, DPR dan DPD dengan memastikan tersedianya layanan telekomunikasi, data, dan internet secara maksimal di komplek MPR-DPR RI. XL juga menerbitkan Kartu Perdana Edisi MPR yang secara simbolis diserahkan oleh Presiden Direktur XL Hasnul Suhaimi kepada Ketua MPR RI Zulkifli Hasan.

XL participated in activities of the people’s representatives in MPR, DPR and DPD to ensure maximum availability of telecommunications, data, and internet services in MPR-DPR RI complex. XL also published MPR Edition of Starter SIM Card which was symbolically given by XL President Director Hasnul Suhaimi to the Chairman of MPR RI Zulkifli Hasan.

34





28/10/2014

XL menggelar uji coba layanan 4G-LTE (Long Term Evolution), layanan internet kecepatan tinggi hingga 100 Mbps dan berteknologi canggih yang didukung oleh Huawei dan Ericsson. Acara uji coba real mobile 4G LTE ini disaksikan oleh Menteri Komunikasi & Informatika Rudiantara, Direktur Jenderal Sumber Daya Perangkat Pos & Informatika (SDPPI) Kemenkominfo Muhammad Budi Setiawan, dan Presiden Direktur XL Hasnul Suhaimi.

XL rolled out testing of 4G-LTE (Long Term Evolution) service, high speed internet service up to 100 Mbps and advanced technology supported by Huawei and Ericsson. The event of real mobile 4G LTE testing was attended by the Minister of Communications & Information Technology Rudiantara, Director General of Post & Informatics Resources (SDPPI) of Kemenkominfo Muhammad Budi Setiawan, and President Director of XL Hasnul Suhaimi.

24/10/2014

Proses seleksi program BOD Challenge yang diluncurkan bersamaan dengan peluncuran XL Future Leader 3 pada bulan Mei lalu telah memilih 10 orang peserta terbaik dari sekitar 2 ribu mahasiswa yang mendaftar. Kesepuluh kandidat tersebut akan disaring menjadi 3 kandidat terbaik melalui seleksi interview yang dilakukan oleh manajemen XL.

The selection process of BOD Challenge program, which was launched simultaneously with the launch of XL Future Leader 3 in May, had selected 10 best participants of about 2 thousand enrolling students. The ten candidates would be filtered into 3 best candidates through interview selection conducted by XL management.

30/10/2014

Untuk memperluas pasar layanan Mobile Advertising (M-Ads), XL menjalin kemitraan dengan Brandscreen, perusahaan penyedia platform DSP (Demand Side Platform) dari Australia yang akan membantu pemasaran Digital dan Mobile Advertising di kawasan Asia Tenggara.

In order to expand the market for Mobile Advertising (M-Ads) service, XL built a partnership with Brandscreen, a DSP (Demand Side Platform) provider from Australia that would help marketing Digital and Mobile Advertising in Southeast Asia region.

24/10/2014

XL meluncurkan aplikasi berbasis komputasi awan “USAHAWAN” untuk mendorong perkembangan wirausaha khususnya pelaku bisnis UKM/IKM. Acara peluncuran dihadiri oleh VP XL Regional Sumatera Haryo Wibowo, di Medan.

XL launched cloud-based application “USAHAWAN” to encourage development of entrepreneurial businesses especially UKM/IKM. The launch event was attended by VP of XL Regional Sumatra Haryo Wibowo, in Medan.

5/11/2014

XL menjalin kerja sama dengan Jongla Instant Messenger (IM) agar pelanggan XL dapat menikmati kemudahan bertransaksi konten digital di aplikasi Jongla menggunakan pulsa XL serta kemudahan mengakses aplikasi Jongla dengan mengaktifkan Paket Data Jongla dimana pelanggan XL akan menikmati akses gratis 50 Mb/hari.

XL built a cooperation with Jongla Instant Messenger (IM) so that XL customers could enjoy the convenience of digital content transaction in Jongla application using XL pulse as well as the ease of access to Jongla application by activating Jongla Data Package whereby XL customers would enjoy free access of 50 Mb/day.

November • November


35






10/11/2014

XL bekerja sama dengan 18 lembaga sosial dalam program “Xmartdonasi”, yaitu program penggalangan dana masyarakat dengan memanfaatkan layanan SMS dan UMB. Dana yang terhimpun akan disalurkan melalui lembaga-lembaga tesebut untuk berbagai kegiatan sosial. Penandatanganan kerja sama dilakukan oleh Presiden Direktur XL Hasnul Suhaimi bersama perwakilan masing-masing lembaga di Jakarta.

XL cooperated with 18 social institutions in “Xmartdonasi” program, which was a community fundraising program by utilizing SMS and UMB services. The raised funds would be distributed through these institutions for various social activities. The signing of this cooperation was undertaken by the President Director of XL Hasnul Suhaimi together with the representatives from each institution in Jakarta.

12/11/2014

Bekerja sama dengan BlackBerry, XL menawarkan program bundling paket data XL dengan BlackBerry seri terbaru yaitu Passport. Dalam program bundling ini XL menyiapkan 200 unit BlackBerry Passport.

In collaboration with BlackBerry, XL offered XL data packet bundling program with the latest BlackBerry Passport. In this bundling program XL prepared 200 units of BlackBerry Passport.

20/11/2014

XL bersama Yayasan Khazanah memberikan beasiswa “Khazanah Asia” untuk pendidikan jenjang S2 di universitas terpilih di Malaysia. Melalui program ini, XL berharap bisa ikut serta membantu pemerintah dalam menyiapkan sumber daya manusia berkualitas di masa depan.

XL and Khazanah Foundation provided “Khazanah Asia” scholarships for postgraduate education in selected universities in Malaysia. Through this program, XL wished to participate and assist the government in preparing qualified human resources for the future.

36





Desember • December

6/12/2014

XL memperkenalkan teknologi 4G-LTE kepada beberapa pengembang game lokal di acara tahunan Game Developer Gathering (GDG) 2014 bertempat di Universitas Multimedia Nusantara (UMN), Serpong, Tangerang. Di acara GDG tersebut XL menghadirkan layanan Gudang Aplikasi.

XL introduced 4G-LTE technology to some of the local game developers at the annual event of Game Developer Gathering (GDG) 2014 held at Universitas Multimedia Nusantara (UMN), Serpong, Tangerang. At the GDG event XL presented Gudang Aplikasi service.

28/11/2014

XL menyelenggarakan acara diskusi berbagi pengalaman menjadi Direksi XL sebagai rangkaian dari program BOD Challenge. Empat orang mahasiswa yang telah terpilih menjalani peran sebagai Direksi XL pada tanggal 23-28 November 2014 yaitu Anthony Soehartono (Institute of Business Management), Hasnan Chatim (Institut Teknologi Bandung), Akhsani Indra Waskita (Universitas Gadjah Mada) dan Claristy (Universitas Indonesia) berbagi pengalaman dalam diskusi tersebut.

XL held a discussion forum for sharing experience of being XL Directors as part of the BOD Challenge program. Four students who were selected to undergo the role of the XL Directors during November 23 – 28, 2014 namely Anthony Soehartono (Institute of Business Management), Hasnan Chatim (Institut Teknologi Bandung), Indra Akhsani Waskita (Universitas Gadjah Mada) and Claristy (Universitas Indonesia) shared their experiences in the discussion

21/11/2014

XL membuka program XL Future Leaders angkatan ke-3. Telah terpilih 145 mahasiswa dari berbagai perguruan tinggi di Indonesia untuk mengikuti program selama dua tahun ke depan. Presiden Direktur XL Hasnul Suhaimi meresmikan dimulainya program tahun ajaran baru ini dalam acara National Conference XL Future Leader 2014 di Jakarta.

XL opened the third XL Future Leaders program. There were 145 selected students from various universities in Indonesia to participate in the program over the next two years. The President Director of XL Hasnul Suhaimi officially commenced this year program at the National Conference XL Future Leader 2014 in Jakarta.

26/11/2014

Axiata Group Berhad (Axiata) bekerja sama dengan Badminton Asia Confederation (BAC) dan Total Sport Asia (TSA) menggelar Kejuaran Bulutangkis tahunan Axiata Cup 2014. Penyelenggaraan Axiata Cup yang ketiga ini dilaksanakan di Jakarta dan Malaysia tanggal 27 November-7 Desember 2014.

Axiata Group Berhad (Axiata) in collaboration with Badminton Asia Confederation (BAC) and Total Sports Asia (TSA) held the annual Badminton Championship Axiata Cup 2014. This third Axiata Cup was held in Jakarta and Malaysia during November 27-December 7, 2014


37






15/12/2014

XL menyelenggarakan workshop tentang pemanfaatan teknologi 4G-LTE secara efektif dan efisien. Workshop yang didukung oleh Ericsson ini diikuti sekitar 40 peserta pengembang aplikasi lokal (local developer) yang berkesempatan berbagi pengetahuan untuk membangun aplikasi yang tepat sesuai dengan kebutuhan pelanggan serta sesuai dengan karakteristik teknologi 4G-LTE.

XL held a workshop on the effective and efficient use of 4G-LTE technology. The workshop that was supported by Ericsson was attended by 40 participating local developers who had the opportunity to share knowledge on developing appropriate application to the needs of customers and in accordance with the characteristics of 4G-LTE technology.

11/12/2014

XL mengumumkan 21 orang pemenang kompetisi XL Awards 2014, sebuah kompetisi dan apresiasi yang dipersembahkan XL bagi para wartawan dan masyarakat umum atas karya-karya mereka. Pemenang berasal dari berbagai kota di Indonesia untuk berbagai kategori seperti kategori karya tulis untuk wartawan dan umum, kategori karya foto untuk wartawan dan umum dan kategori publikasi melalui Instagram dan Twitter.

XL announced 21 winners of the XL Award 2014, a competition and appreciation dedicated by XL for journalists and the general public on their works. Winners came from various cities in Indonesia for various categories such as writing category for journalists and public, photography category for journalists and public and publication category through Instagram and Twitter.

38





1 Digital Brand of The Year 2013 XL menjadi satu-satunya perusahaan telekomunikasi Indonesia yang meraih penghargaan Digital Brand Awards of The Year 2013 oleh majalah Infobank. Dalam acara penghargaan ini XL meraih penghargaan sebagai penyedia layanan E-Money terpopuler kedua di kategori E-Money untuk layanan XL Tunai, bersanding dengan dua kartu e-money yang dikeluarkan oleh dua bank terbesar di Indonesia, yaitu E-Toll Card Mandiri dan Flazz BCA.XL was the only Indonesian telecommunication company that received Digital Brand Awards of the Year 2013 by Infobank magazine. In this awards event XL was awarded as the second most popular E-Money service provider in the category of E-Money for XL Tunai service, joined with two e-money cards issued by the two largest banks in Indonesia, namely E-Toll Card Mandiri and Flazz BCA.

2 Excellent Service Experience Award (ESEA) 2014XL meraih penghargaan dalam kategori industri Telekomunikasi sebagai Excellent Performance in Delivering Positive Customer Experience, berdasarkan dari penilaian mystery shopping research. Penilaian dilakukan berdasarkan 3 hal yaitu: Customer Sense Experience, Customer Mood/Emotion Experience dan Customer Problem Solution Experience.XL won the award in Telecommunications industry category as Excellent Performance in Delivering Positive Customer Experience, based on mystery shopping research assessment. The assessment is based upon three topics: Customer Sense Experience, Customer Mood/Emotion Experience and Customer Problem Solution Experience.

3 Top Brand Award 2014XL kembali meraih pengakuan publik. Kali ini XL berhasil mendapatkan penghargaan Top Brand Award 2014 untuk kategori produk XL Pascabayar (Post Paid Cellular Simcard) dan XL Prabayar (Prepaid Cellular Simcard) yang digelar Majalah Marketing bersama dengan Frontier Consulting Group. Penghargaan ini diberikan sebagai apresiasi atas upaya XL memelihara kepercayaan pelanggan dalam membangun Top of Mind Share, Top of Market Share dan Top of Commitment Share. XL achieved public recognition again. This time XL successfully won Top Brand Award 2014 for product category XL Postpaid (Post Paid Cellular Simcard) and XL Prepaid (Prepaid Cellular Simcard) by Marketing Magazine and Frontier Consulting Group. This award was given in appreciation of XL efforts to maintain customer confidence in building Top of Mind Share, Top of Market Share and Top of Commitment Share.

4 iCIO Award 2014 XL memenangkan penghargaan iCIO Award 2014 untuk kategori The Most Innovative CIO yang diraih oleh Ongki Kurniawan – Chief Service Management Officer XL. XL won iCIO Award 2014 in The Most Innovative CIO category achieved by Ongki Kurniawan – XL Chief Service Management Officer.

Penghargaan/Awards

39






5 Men’s Obsession Award 2014CEO XL, Hasnul Suhaimi, kembali meraih pengakuan publik. Beliau dianugerahi penghargaan sebagai Most Inspirational Chief Executive Officer dalam ajang Men’s Obsession Award 2014 yang digagas oleh majalah Men’s Obsession bersama dengan 8 orang pemenang lainnya yang berasal dari berbagai macam bidang industri. XL CEO, Hasnul Suhaimi, again achieved public recognition. He was awarded as the Most Inspirational Chief Executive Officer in Men’s Obsession Award 2014 event, organized by Men’s Obsession magazine with other 8 winners from various industries.

6 Frost & Sullivan Award 2014Komitmen XL untuk selalu memberikan pelayanan terbaik kepada pelanggannya kembali meraih pengakuan Internasional. Kali ini dalam ajang Best Customer Experience 2014 yang diadakan oleh Frost & Sullivan dengan kategori Indonesian Telecommunication Best Customer Experience in Store. XL’s commitment to always provide the best services to its customers again won international recognition. This time in Best Customer Experience 2014 event held by Frost & Sullivan in Indonesian Telecommunication Best Customer Experience in Store category.

7 Selular Award 2014Dalam ajang Selular Award 11th yang diselenggarakan oleh Majalah Selular, XL berhasil mendapatkan penghargaan untuk kategori Best Innovative Services – XL Rumahnya Android dan Best Customer Care Service. Penghargaan ini diberikan kepada XL sebagai apresiasi atas upaya XL yang tidak pernah berhenti berinovasi untuk melayani, memanjakan, memelihara kepercayaan pelanggan melalui Customer Care Service. In the 11th Selular Award event organized by Selular Magazine, XL successfully won the award for Best Innovative Services – XL Rumahnya Android and Best Customer Care Service categories. These awards were given to XL as an appreciation of XL efforts that never stops innovating to serve, pamper, maintain customer confidence through Customer Care Service.

8 Fortune Indonesia’s Most Admired Companies Award 2014Dua penghargaan berhasil diraih XL dalam ajang Fortune Indonesia’s Most Admired Companies Award 2014 yang digelar majalah Fortune, yaitu The Best 20 Of Most Admired Companies In Indonesia dan The Third Winner In Infrastructure, Utilities, and Transportation Industry. Two awards were achieved by XL in Fortune Indonesia’s Most Admired Companies Award 2014 event held by Fortune magazine, namely The Best 20 of Most Admired Companies in Indonesia and The Third Winner in Infrastructure, Utilities, and Transportation Industry.

40





9 Telecom Asia Awards 2014XL kembali meraih penghargaan internasional sebagai Best Emerging Markets Carrier dalam gelaran 17th Annual Telecom Asia Awards 2014. XL again won international award as Best Emerging Markets Carrier in the 17th Annual Telecom Asia Awards 2014 event.

10 Top IT & Top Telco 2014XL meraih pengakuan publik dengan merebut empat penghargaan sebagai “Top IT Innovation in Telco 2014, Top Pre-paid GSM 2014, ToP Post-paid GSM 2014 dan Top Wireless Internet 2014” dalam ajang tahunan Top IT & Top Telco 2014 yang digelar oleh Majalah Itech. XL earned public recognition by winning four awards as “Top IT Innovation in Telco 2014, Top Pre-paid GSM 2014, Top Post-paid GSM 2014 and Top Wireless Internet 2014” in an annual event of Top IT & Telco Top 2014 held by Itech Magazine.

11 Frost & Sullivan 2014 Asia Pacific ICT AwardXL meraih Frost & Sullivan 2014 Asia Pacific ICT Award untuk kategori the Most Innovative Telecom Service Provider of the Year.XL won the Frost & Sullivan 2014 Asia Pacific ICT Award in the Most Innovative Telecom Service Provider of the Year category.

12 Frost & Sullivan 2014 XL memenangkan penghargaan untuk Indonesia Mobile Digital Service Provider of The Year dalam ajang Frost & Sullivan 2014. Penghargaan dari Frost &Sullivan ini didasarkan atas kinerja dan prestasi yang memuaskan dari segi pertumbuhan bisnis, pengembangan strategi bisnis dan produk, inovasi teknologi, pelayanan pelanggan serta kepemimpinan dalam menjalankan usahanya melalui perbandingan dengan pemain pasar di sektor usaha yang serupa.XL received an award for Indonesia Mobile Digital Service Provider of the Year in Frost & Sullivan 2014 event. This award from Frost & Sullivan was based on satisfactory performance and progress in terms of business growth, business and products strategy development, technology innovation, customer service and leadership in running its business with a comparison with other market players in similar business sectors.

13 Tanda Kehormatan Satyalancana Wira Karya Diberikan khusus oleh Presiden Republik Indonesia kepada CEO XL, Hasnul Suhaimi, atas jasanya dalam memberikan darma bakti kepada negara dan bangsa Indonesia sehingga menjadi teladan bagi orang lain. Remarkably given by the President of the Republic of Indonesia to XL CEO, Hasnul Suhaimi, for his devotion to the country and Indonesian nation and set to be a role model for others.

Penghargaan/Awards

41






14 Penghargaan dari Menteri Komunikasi dan Informatika Diberikan kepada CEO XL, Hasnul Suhaimi, atas kerjasama yang terjalin baik selama ini. Awarded to XL CEO, Hasnul Suhaimi, for sound cooperation over the years.

15 PR of The Year 2014XL meraih Indonesia’s Best of The Best Marketing PR Program 2014 untuk program Sosialisasi Kesiapan Ujicoba Teknologi 4G-LTE untuk Dukung APEC 2013 dalam ajang “PR of The Year 2014”. Ajang anugerah tahunan ini diselenggarakan oleh MIX Marketing Communication, bagi program dan tokoh PR terbaik Indonesia.XL won Indonesia’s Best of the Best Marketing PR Program 2014 for Dissemination Program of 4G-LTE Technology Testing Readiness to Support APEC 2013 in “PR of the Year 2014” event. The annual event was organized by MIX Marketing Communication, for the best PR programs and figures in Indonesia.

16 Golden Ring Award 2014XL merebut dua penghargaan prestisius dalam ajang Golden Ring Award 2014 yaitu Best Value Added Service untuk Gudang Aplikasi XL Axiata dan Best Customer Service untuk Xplor XL Axiata. Golden Ring Award digagas oleh Forum Wartawan Telekomunikasi yang memberikan penghargaan kepada pelaku industri di bidang Information and Communication Technology (ICT) seperti vendor, operator, dan perusahaan konten yang dinilai berjasa bagi perkembangan telekomunikasi di Indonesia. XL received two prestigious awards in Golden Ring Award 2014 event, namely Best Value Added Service for Gudang Aplikasi XL Axiata and Best Customer Service for Xplor XL Axiata. Golden Ring Award was initiated by Telecommunications Journalists Forum that rewards players in Information and Communication Technology (ICT) industry such as vendors, operators, and content companies for their devotion to telecommunication development in Indonesia.

17 Best Companies in Creating Leaders from WithinXL terpilih menjadi penerima penghargaan Best Companies in Creating Leaders from Within 2014 dalam ajang Indonesia Leadership and Human Capital Summit 2014 yang diprakarsai oleh Majalah SWA berkolaborasi dengan NBO Indonesia. Penilaian perusahaan pemenang dilakukan berdasarkan penerapan human resources management dan dibandingkan dengan dampaknya terhadap bisnis perusahaan. XL was chosen to receive Best Companies in Creating Leaders from Within 2014 award in Indonesia Leadership and Human Capital Summit 2014 event, organized by SWA Magazine collaborated with NBO Indonesia. Assessment of the winning company was based implementation of human resources management and comparison with its impact on the company’s business.

42





18 Provider Pendukung Komunitas IndonesiaXL menerima penghargaan dari Indonesia Community Network (ICN) dan Idbudperindo sebagai “Provider Pendukung Komunitas Indonesia”. Hari Komunitas Nasional jatuh setiap tanggal 28 September telah ditetapkan sejak setahun yang lalu oleh ICN bersama 200 komunitas lainnya di Indonesia.Indonesian Community Support ProviderXL received an award from Indonesian Community Network (ICN) and Idbudperindo as “Indonesian Community Support Provider.” The National Community Day falls on September 28 of each year that has been set a year ago by ICN together with 200 other communities in Indonesia.

19 Asian Legal Business Indonesia Law Awards 2014 XL kembali meraih pengakuan atas kinerja yang ditunjukkannya. Baru-baru ini XL memenangkan dua penghargaan prestisius dalam Asian Legal Business Indonesia Law Awards 2014 kategori M&A Deal of the Year dan Indonesia Deal of the Year, keduanya untuk akuisisi XL terhadap AXIS. XL again won recognition for its proven performance. XL recently won two prestigious awards in Asian Legal Business Indonesia Law Awards 2014 for M&A Deal of the Year and Indonesia Deal of the Year categories, both for acquisition of AXIS by XL.

20 Strategy into Performance Execution Excellence (SPEx2) Awards 2014XL meraih 2 penghargaan dari GML Consulting dan Kompas Gramedia Grup dalam ajang Strategy into Performance Execution Excellence (SPEx2) Awards 2014. Dalam ajang prestisius ini, XL berhasil meraih penghargaan The Best in Telecomunication Industry dan The Best Strategy Execution Officer. XL received 2 awards from GML Consulting and Kompas Gramedia Group in Strategy into Performance Execution Excellence (SPEx2) Awards 2014 event. In this prestigious event, XL was awarded The Best in Telecommunications Industry and The Best Strategy Execution Officer.

21 Contact Center World Global Industry Award 2014Tim Customer Service berhasil merebut 4 medali dengan mengalahkan perwakilan dari region lain dalam acara yang digelar di Las Vegas, Amerika Serikat (10 – 14 November 2014). Penghargaan untuk XL adalah Best Customer Service-Gold Medal untuk Becquini Akbar, Best Direct Response Campaign-Gold medal untuk Filino Nicholas, Best Loyalty Program-Silver medal untuk Becquini Akbar, dan Best Technology Innovation-Silver medal untuk Yudhistira.Customer Service team successfully won four medals by beating representatives from other regions in an event held in Las Vegas, United States (November 10 – 14, 2014). The awards for XL are Best Customer Service-Gold Medal for Becquini Akbar, Best Direct Response Campaign-Gold medal for Filino Nicholas, Best Loyalty Program-Silver medal for Becquini Akbar, and Best Technology Innovation-Silver medal for Yudhishtira.

Penghargaan/Awards

43






22 Asia Corporate Excellence & Sustainability Awards (ACES) 2014 XL kembali mencatatkan prestasi gemilangnya. Kali ini pengakuan publik diraih XL dalam ajang bergengsi tingkat Asia yaitu the Asia Corporate Excellence & Sustainability Awards (ACES) 2014 yang digelar tahunan oleh MORS Group. XL terpilih sebagai Top Community Care Companies in Asia. XL relisted its impressive achievements. This time XL achieved public recognition at prestigious Asian level, namely the Asian Corporate Excellence and Sustainability Awards (ACES) 2014, held annually by MORS Group. XL was chosen as Top Community Care Companies in Asia.

23 Brand Activation Award 2014 Dua penghargaan bergengsi direbut XL dalam ajang penghargaan Brand Activation Award 2014 yang digagas Majalah MIX. XL meraih predikat Indonesia Most Experiential Brand Activation 2014 untuk kategori World Cup Activation-Riding on World Cup 2014 Momentum serta Roadshow Activation- Ngabuburit Berkah Sampai Puas. XL received two prestigious awards in Brand Activation Award 2014 event initiated by MIX Magazine. XL was awarded Indonesia Most Experiential Brand Activation 2014 for World Cup Activation-Riding on World Cup 2014 Momentum and Roadshow Activation-Ngabuburit Berkah Sampai Puas categories.

24 Telecoms.com Award 2014XL bersama dengan Ericsson berhasil meraih penghargaan dari Telecoms.com Award 2014 untuk kategori Urban Improvements di London, Inggris. Penghargaan ini diterima oleh Head of Public and Media Relations RWCE (Region Western & Central Europe, Ericsson) – Carol Barnes.XL together with Ericsson won an award from Telecoms.com Award 2014 for Urban Improvements category in London, England. This award was received by Head of Public and Media Relations RWCE (Region Western & Central Europe, Ericsson)-Carol Barnes.

25 Constituent of Sustainable Responsible Investment (Sri)-Kehati Index 2014XL menerima sertifikat Constituent of Sustainable Responsible Investment (Sri)-Kehati Index 2014 untuk Periode May-October 2014 dan November 2014-April 2015.XL received a certificate from the Constituent of Sustainable Responsible Investment (Sri)-Precautionary Index 2014 for the period from May to October 2014 and November 2014 to April 2015.

26 Top 25 Issuer with Highest Corporate Governance Score Based on GC Score CardXL merupakan 25 Emiten terbaik dengan nilai Tata Kelola tertinggi berdasarkan GC Score Card.XL included in the 25 best Issuers with the highest corporate governance score based on CG Score Card from IICD (Indonesian Institute for Corporate Director).

44





Pendapatan Usaha Bruto (dalam miliar Rupiah)Gross Revenue (in billion Rupiah)

2014 23.569

2013 21.350

EBITDA (dalam miliar Rupiah)EBITDA (in billion Rupiah)

2014 8.623

2013 8.659

Laporan Laba Rugi Komprehensif Konsolidasian (dalam miliar Rupiah) 2011 2012 2013 2014 Consolidated Statement of

Comprehensive Income (in billion Rupiah)

Pendapatan usaha bruto 18,468 21,278 21,350 23,569 Gross revenue

Beban operasional1 8,912 11,224 12,606 14,837 Operating expense1

EBITDA2 9,348 9,745 8,659 8,623 EBITDA2

EBIT 4,665 4,679 2,901 1,666 EBIT

Laba/(Rugi) sebelum pajak penghasilan 3,865 3,751 1,390 (1,070) Income/(Loss) before income tax

Laba/(Rugi) tahun berjalan 2,830 2,765 1,033 (891) Profit/(Loss) for the year

Laba komprehensif lainnya - (21) 23 (26) Other comprehensive income

Jumlah laba komprehensif 2,830 2,744 1,056 (917) Total Comprehensive income

Laba/(Rugi) Bersih per lembar saham (Rp penuh) 332 324 121 (105) Earning/(Loss) per share (in full Rp)

Laporan Posisi Keuangan Konsolidasian (dalam miliar Rupiah) 2011 2012 2013 2014 Consolidated Statements of Financial

Position (in billion Rupiah)

Jumlah Aset Lancar 3,387 3,659 5,844 13,310 Total Current Assets

Aset Tetap, setelah dikurangi akumulasi penyusutan 25,615 29,643 30,928 35,859 Fixed Assets, net of accumulated

depreciation

Jumlah Aset 31,171 35,456 40,278 63,706 Total Assets

Jumlah Liabilitas jangka pendek 8,728 8,740 7,931 15,398 Total Current Liabilities

Hutang Berbunga (Interest bearing) 10,726 13,520 17,822 29,628 Debt (Interest bearing)

Jumlah Liabilitas jangka panjang 8,750 11,346 17,046 34,348 Total Non-Current Liabilities

Jumlah Liabilitas 17,478 20,086 24,977 49,746 Total Liabilities

Jumlah Ekuitas 13,693 15,370 15,300 13,961 Total Equity

Notes:1. Termasuk beban interkoneksi dan layanan telekomunikasi tetapi tidak termasuk depresiasi dan amortisasi, pendapatan/pengeluaran lainnya, serta

laba/rugi dari transaksi forex Including Interconnection & Telecommunications Service Charges and excluding Depreciation & Amortization, other income/expense and profit/loss

from forex transaction 2. EBITDA = Laba usaha + depresiasi dan amortisasi EBITDA = Operating Income + Depreciation & Amortization 3. Marjin EBITDA = EBITDA/Pendapatan EBITDA Margin = EBITDA/Gross operating revenue 4. Marjin EBIT = Laba Usaha/Pendapatan EBIT Margin = Operating Income/Gross Revenue

Ikhtisar Keuangan & Operasional/Financial & Operation Highlights

45






Jumlah Trafik GPRS (dalam Terabyte)Number of GPRS Traffic (in Terabyte)

2014 123.824

2013 54.615

Jumlah BTSNumber of BTS

2014 52.012

2013 44.946

Rasio % 2011 2012 2013 2014 Ratio %

Marjin EBITDA3 50.6 45.8 40.6 36.6 EBITDA Margin3

Marjin EBIT4 25.3 22.0 13.6 7.1 EBIT Margin4

Marjin Laba tahun berjalan5 15.3 13.0 4.8 (3.8) Profit for the year Margin5

RoIC6 15.6 13.6 7.3 3.6 RoIC6

Rasio laba terhadap Jumlah Aset7 9.7 8.3 2.7 (1.7) Return on Assets7

Rasio laba terhadap Jumlah Ekuitas8 22.3 19.0 6.7 (6.1) Return on Equity8

Rasio Lancar 38.8 41.9 73.7 86.4 Current Ratio

Rasio Hutang terhadap Ekuitas (x) 0.8 0.9 1.2 2.1 Debt to Equity Ratio (x)

Rasio Hutang terhadap Aset (x) 0.3 0.4 0.4 0.5 Debt to Asset Ratio (x)

Rasio Hutang terhadap EBITDA (x) 1.1 1.4 2.1 3.4 Debt to EBITDA Ratio (x)

Data-data Operasional 2011 2012 2013 2014 Operational Highlights

Outgoing MoU (dalam miliar menit) 92.5 106.1 107.5 93.5 Outgoing MoU (in billion minutes)

Jumlah SMS (dalam miliar) 257.1 244.3 258.6 253.1 Number of SMS (billion)

Jumlah Trafik GPRS (dalam Terabyte) 10,858 22,612 54,615 123,824 Number of GPRS traffic (Terabyte)

Jumlah BTS 28,273 39,452 44,946 52,012 Number of BTS

Jumlah Pelanggan (dalam ribuan) 46,359 45,750 60,549 59,643 Number of Subscribers (in thousand)

Prabayar 46,053 45,395 60,172 59,220 Prepaid

Pasca Bayar 306 355 377 423 Prepaid

Jumlah Karyawan 2,390 1,955 2,021 2,140 Number of Employees

Rasio Efisiensi (Jumlah Pelanggan/Jumlah Karyawan) 19,397 23,402 29,960 27,871 Efficiency Ratio (Number of Suscribers/

Number of Employees)

5. Marjin Laba Bersih = Laba tahun berjalan/Pendapatan Net Income Margin = Profit for the year/Gross Revenue 6. RoIC = laba usaha setelah Pajak/Rata-rata modal investasi RoIC = EBIT after tax/Average invested capital 7. Rasio Laba terhadap Jumlah Aset = Laba tahun berjalan/Rata-rata Jumlah Aset

Return on Asset = Profit for the year/Average Total Asset 8. Rasio Laba terhadap Jumlah Ekuitas = Laba tahun berjalan/Rata-rata jumlah Ekuitas

Return on Equity = Profit for the year/Average Total Equity

46





Harga Saham (Rp)Share Price

Volume (Jutaan/Mn)

8.000

7.000

6.000

5.000

4.000

3.000

2.000

1.000

0

Harga Price Volume

80

70

60

50

40

30

20

10

0

Harga (Rp) 2012 2013 2014 Price (Rp)

1st Quarter 2nd Quarter 3rd Quarter 4th Quarter 1st Quarter 2nd Quarter 3rd Quarter 4th Quarter 1st Quarter 2nd Quarter 3rd Quarter 4th Quarter

Tertinggi 5.200 6.300 7.200 7.300 6.000 6.050 6.050 5.250 5.300 5.575 7.075 6.300 Highest

Terendah 4.425 5.000 5.900 5.150 4.975 4.200 3.750 4.125 3.990 4.365 5.000 4.580 Lowest

Penutupan 5.050 6.150 6.650 5.550 5.250 4.825 4.250 5.200 4.400 5.100 6.200 4.865 Closing

Jumlah Volume (‘000) 228.868 160.475 205.836 337.312 315.976 462.332 316.619 200.526 171.616 176.661 476.877 284.408 Total Volume

(‘000)

Ikhtisar Saham/Share Highlights

47






Axiata Investments (Indonesia) Sdn Bhd

Publik/Public

66.5

33.5

2012 66.5

33.5

2013 66.5

33.5

2014

2012 2013 2014

Jumlah Lembar Saham 8.526.276.611 8.534.490.667 8.534.490.667 Outstanding Shares

Harga Saham Penutupan (Rp)per 31 Desember 5.550 5.200 4.865 Closing Price (Rp)

as of 31 December

Kapitalisasi Pasar (Rp juta) 47.320.835 44.379.351 41.520.297 Market Capitalization (Rp mn)

Kepemilikan Saham Per 31 Desember Shares-ownership as of 31 December 2012 2013 2014

Amount of Shares % Amount of Shares % Amount of Shares %

Axiata Investments (Indonesia) Sdn Bhd 5.674.125.290 66,5 5.674.125.290 66,5 5.674.125.290 66,5

Publik (kepemilikan kurang dari 5%) Public (less than 5% of ownership) 2.852.151.321 33,5 2.860.365.377 33,5 2.860.365.377 33,5

Total 8.526.276.611 100 8.534.490.667 100 8.534.490.667 100

48





Informasi Kepada Pemegang Saham/Information to Shareholders

INFORMASI MENGENAI SAHAM YANG DITERBITKAN UNTUK SETIAP MASA TRIWULAN DALAM DUA TAHUN BUKU TERAKHIR

1. Jumlah Saham Yang Beredar dan Kapitalisasi Pasar

Perseroan mengeluarkan saham baru sebanyak satu kali dalam dua tahun terakhir yaitu tahun 2013 dan 2014 sehubungan dengan pelaksanaan Program Insentif Jangka Panjang (PIJP) 2010-2015 yaitu:

2013 2014

Tanggal Penerbitan Saham Baru 12 April 2013 - Date of New Shares Issuance

Jumlah Saham Baru yang diterbitkan 8,,214,056 - Amount of Issuance of New Shares

Jumlah Saham yang beredar 8,534,490,667 8,534,490,667 Outstanding Shares

Jumlah Saham yang beredar dalam Rupiah

853,449,066,700 853,449,066,700 Outstanding Shares in Rupiah

Kapitalisasi Pasar Rp44,379,351,000,000 Rp44,379,351,000,000 Market Capitalization

2. Harga Saham Tertinggi, Terendah dan Penutupan

2013 2014

Tertinggi Rp6,050 Rp6,925 Highest

Terendah Rp3,750 Rp4,000 Lowest

Penutupan Rp5,200 Rp4,865 Closing

3. Volume Perdagangan2013 2014

Volume Perdagangan 1,295,452,500 1,109,662,300 Trading Volume

INFORMATION ON SHARES ISSUED FOR EACH QUARTER FOR THE LAST TWO FINANCIAL YEARS

1. Total Issued Shares and Market Capitalization:

The Company has issued new shares of once in the past two years, 2013 and 2014, in accordance with the implementation of Long Term Incentive (LTI) 2010-2015 as follow:

2. Highest, Lowest and Closing Price of Share

3. Trading Colume

49






4. Komposisi Pemegang Saham

Pemegang Saham Shareholders

Jumlah Lembar Saham

Number of shares

Persentase kepemilikan Percentage

Pemegang Saham yang memiliki 5% saham atau lebihShareholder with equal to or more than 5% shareholding

Axiata Investement (Indonesia) SDN.BHD

5,674,125,290 66,485%

Dewan KomisarisBoard of Commissioners

- -

Direksi Board of Directors Hasnul Suhaimi 1,572,232 0,018%

Willem Lucas Timmermans 1,072,444 0,013%

Mohamed Adlan bin Ahmad Tajudin

375,547 0,004%

Pradeep Shrivastava - -

Ongki Kurniawan 797,391 0,009%

Masyarakat Public 2.856.547.763 33,471%

Jumlah Modal ditempatkan dan disetor penuhTotal Subscribed and Paid Up Capital

8,534,490,667 100%

4. Composition of Shareholders

50





Visi/Vision

Pada tahun 2014 XL melakukan perubahan logo sebagai wujud komitmen XL untuk mendorong pelanggannya menggali dan mengoptimalkan potensi yang mereka miliki.In 2014 XL changed it’s logo as a commitment to encourage XL customers to explore and optimize their potential.

Terhadap perubahan logo tersebut, maka melalui persetujuan Dewan Komisaris tanggal 28 Oktober 2014, XL menyesuaikan visinya sebagai berikut:Following the change of the logo, on October 28, 2014 Board of Commissioners approved to adjust XL vision as follows:

To be a leader in providing easy-to-use mobile internet experience at a lower price to Indonesians, with the XL brand having strong appeal to the Emerging Middle Class segment

Menjadi yang terdepan dalam memberikan pengalaman menggunakan mobile internet yang mudah dengan harga yang lebih murah untuk masyarakat Indonesia dimana Brand XL memiliki daya tarik yang kuat untuk anak muda

51






UNCOMPROMISING INTEGRITYMemiliki standar etika tinggi, tidak ada toleransi terhadap perilaku yang tidak etis.

Having high ethical standards, having no tolerance for unethical behavior.

TEAM SYNERGYPenuh semangat bekerja-sama, memastikan semua proses dilakukan demi mencapai tujuan bersama.

Vigorously working together, ensuring all processes are done to achieve a common goal.

SIMPLICITYMelakukan yang terbaik untuk memberikan solusi yang mudah digunakan dan melebihi harapan pelanggan.

Doing our best to provide a solution that easy-to-use and beyond customer’s expectations.

EXCEPTIONAL PERFORMANCESelalu semangat dalam memberikan kinerja terbaik.

Always be enthusiastic in providing the best performance.

ITS XLUncompromising Integrity

Team SynergySimplicity

eXceptionaL Performance

Empat nilai utama XL yang disingkat sebagai “ITS XL” terdiri dari:XL’s four core values are captured in “ITS XL” which stands for:

Budaya Korporat/Corporate Culture

Date post:	14-Nov-2023
Category:	Documents
Upload:	ui
View:	0 times
Download:	0 times

2014 EXCL EXCL Annual Report 2014

Documents