PT Samindo Resources TbkPaparan Publik
Hotel Gran Melia, 19 Mei 2015
Driven by Optimization for Growth
Profil Perseroan1
Highlights Kinerja Perseroan 2014
Kinerja Kuartal 1 2015
Agenda
1
2
3
Strategi Perseroan4
Sekilas Perseroan
Komposisi Pemegang Saham
59,11%
Klien
Samtan Co. Ltd Favor Sum Publik
25,77%15,12%
Jejak Langkah Perseroan
Informasi SahamTicker Code : MYOHMarket Cap : Rp 1 trilliunShare Price : Rp 510Av Vol (3 M) : 243.800
1
• PT MYOH Technologyberdiri
• Initial Public Offering
• Perubahan arah bisnis• Reverse stock split• Rights Issue I• Akuisisisi PT SIMS Jaya Kaltim
• Perubahan nama menjadi PT SamindoResources Tbk
• Rights Issue II• Akuisisi PT Samindo Utama Kaltim• Akuisisi PT Trasindo Murni Perkasa• Akuisisi PT Mintec Abadi
2000 2011 2012
Saat ini PT Samindo Resources Tbk adalahsalah satu kontraktor pertambanganbatubara yang di percaya untuk mengelolatambang milik PT Kideco Jaya Agung, yangmerupakan produsen batubara terbesarketiga di Indonesia
Total ShareIssued
: 2.206.312.500
Pre-production Activity• Pemboran ekplorasi• Studi kelayakan• Perencanaan penambangan
PT Mintec AbadiPeralatan:2 set alat drilling (kapasitas18.000 meter pertahun)Kepemilikan:99.6%
PT SIMS Jaya KaltimPeralatan:17 Unit Excavator123 Unit Dumptruck33 Uniit DozerKepemilikan:99.9%
Production Activity• Pemindahan lahan penutup• Pengalian batubara• Pengiriman ke stockpile
Post-production ActivityPengiriman batubara dari stockpile kepelabuhan batubara
PT Trasindo Murni PerkasaPeralatan:52 Unit Tractor Head101 Unit TrailerKepemilikan:99.8%
PT Samindo Utama KaltimPeralatan:52 Unit Tractor Head101 Unit TrailerKepemilikan:99.6%
Jasa Pertambangan Batubara Terintegrasi
Tahapan Penambangan Batubara
2
Kinerja Saham
Grafik Saham MYOH (Jan – Mei 2015)
Price Earning Ratio PBV Ratio Market Capitalization
31-Mar 2104 31-Mar 2105 31-Mar 2104 31-Mar 2105 31-Mar 2104 31-Mar 2105
Harga Saham Volume
3,1 3,1 1,0 1,1 Rp 973 milliar Rp 1,1 trilliun
Jan 2015 Feb015 Mar 20150
200.000
400.000
600.000
800.000
1.000.000
1.200.000
1.400.000(Harga Saham)(Volume)
0
200,000
400,000
600,000
800,000
1,000,000
1,200,000
1,400,000
400
420
440
460
480
500
520
Volume HargaApr 2015 Mei 2015
3
1 21 2
Highlights Kinerja Operasional 2014
2013 2014 2013 2014
51,7 54,2 8,8 9,5
Pemindahan Batuan Penutup Produksi Batubara
4,9% 7,2%
2013 2014
30,3 32,0
Pengangkutan Batubara
-9,0%
1 2
Pemboran Eksplorasi
2013 2014
28,1
25,6
1 2
5,9%
(Juta BCM) (Juta ton)
(Juta ton) (Ribu meter)
5
23,2 %Pertumbuhan pendapatanPerseroan didorong olehpertumbuhan volumeproduksi
Pendapatan Konsolidasi Laba bersih
54,4%
-0,6 %Penurunan LiabilitasPerseroan disebabkan adanyapembayaran hutang jangkapanjang sebesar USD 3,5 juta
Peningkatan kas didorongoleh peningkatanpenerimaan kas daripelanggan
Liabilitas Kas
97,4%
Highlights Kinerja Keuangan Perseroan 2014
Pencapaian ini tidak lainadalah keberhasilanmanajemen dalam melakukanefisiensi biaya.
6
31 Mar 2014 31 Mar 2015
(Juta BCM) (Juta ton)Pemidahan Batuan Penutup Produksi Batubara
Pengangkutan Batubara(Juta ton)
Kinerja Operasional
2,2
2,8
25,1%
13,213,4
1,8%
8,17,9
-2,1%
31 Mar 2014 31 Mar 2015
31 Mar 2014 31 Mar 20158
1 2
Pemidahan BatuanPenutup &
Produksi Batubara
Pendapatan
PengangkutanBatubara
Pemboran Eksplorasi
1 2 1 2Mar 2014 Mar 2015 Mar 2014 Mar 2015 Mar 2014 Mar 2015
-8,1%
41,938,5
21,0
17,0
-18,8% 10,0%
0,41
0,45
(USD jutaan)(USD jutaan)
(USD jutaan)
Jan-14 Jan-15
Pendapatan Konsolidasi
Mar 2014 Mar 2015
63,356,0
-11,5%
(USD jutaan)
9
1 2
Laba
Laba Bruto Laba Usaha Laba Bersih EBITDA
1 2
2,4%
10,8 11,1
(USD jutaan)
Segmen Laba Perseroan
1 2
3,5%
9,19,4
Mar 2014 Mar 2015 Mar 2014 Mar 2015 1 2Mar 2014 Mar 2015
-7,3%7,4
6,8
5,7%
12,5 13,2
Mar 2014 Mar 2015
(USD jutaan (USD jutaan) (USD jutaan)
10
Pertumbuhan Margin Laba Perseroan
Margin Laba
Highlights
Margin laba Perseroan tumbuh secara konsisten dalam tiga tahun terakhir, pencapaian ini adalah tidak lain
merupakan keberhasilan manajemen dalam pengelolaan biaya
13%14.10% 14.90%
19.80%
9.40%
11.30%12.20%
16.90%
2.0%
7.10%8.90%
12.20%
14.50%
17%18.10%
23.50%
2012 2013 2014 Mar-15
Margin Laba Bruto Margin Laba Usaha Margin Laba Bersih Margin EBITDA
11
Arus Kas
1 2
Arus Kas Operasi
Mar 2014 Mar 2015
6
12
88,2%
(USD jutaan)Arus Kas Investasi
(USD jutaan)
-1
0,02
101,8%
Arus Kas Pendanaan(USD jutaan)
5
-6
-225,7%
Mar 2014 Mar 2015 Mar 2014 Mar 2015
12
2012 2013 2014 Mar-15
Rasio Lancar Rasio Hutang Rasio Hutang terhadap Ekuitas
Resiko Keuangan
1 21 2
(USD jutaan) (USD jutaan)
-10,1%
59,053,0
Des 2014 Mar 2015
32,7%
18,0
23,9
Des 2014 Mar 2015
Highlights
Rasio hutang Perseroan secarakonsisten mengalami penurunanyang disebabkan adanya percepatanpembayaran sebagian hutang bankPerseroan. Perseroan telah dua kalimelakukan percepatan pembayaran:1. Tahun 2014 sebesar USD 3.5 juta2. Tahun 2015 sebesar USD 6,0 Juta
Highlights
Berlawanan dengan rasio hutang, rasiolikuiditas Perseroan mengalamipeningkatan secara konsisten dalambeberapa tahun terakhir, yang didorongoleh peningkatan dari arus kas operasi.
Rasio hutang vs Rasio Likuiditas
Total Hutang Bank kas
2,0
0,9
0,4
1,7
1,0
0,4
1,9
0,7
0,4
2,2
0,6
0,3
13
Capital Expenditure 2015
Pemindahan batuan penutup dan produksi batubaraPengangkutan batubaraPemboran dan lainnya
US$ 7,5 juta
Pemidahan batuan penutup danproduksi batubara Pengangkutan batubara
Pemboran eksplorasi
US$ 3,5 juta
US$ 179 ribu
US$ 3,8 juta
14
Bauran Strategi Perseroan
DiversifikasiResikoBisnis
DiversifikasiResikoBisnis
DiversifikasiResikoBisnis
Bauran Strategi Perseroan
KontrolInternal
Keselamatan
Konservasi
Kompetensi
16
Kompetensi
Kontrol Internal
keselamatan Konservasi
2013 2014
Rasio Bahan Bakar(Pemindahan Batuan Penutup)
-5,8%1,0
0,9
2013 2014
Penerapan Sistem Manajemen Energiyang berbasi ISO 50001 terbuktiberhasil menekan rasio bahan bakar
(lliter/BCM)
2013 2014
Rasio Bahan Bakar(Pengangkutan Batubara)
-1,7%1,1
1,0
2013 2014
(lliter/ton)
GPS and Black Box
Driving Simulator
MaintenanceManagement System
(MMS)
17
Diversifikasi Resiko Bisnis
NewBusiness
Characteristics• Sektor infrastruktur energi
• Periode kontrak antara 10 sampaidengan 15 tahun yang akanmemberikan recuring income bagiPerseroan
• Teknologi dapat bertahanuntuk waktu yang lama
• Adanya dukungan dari pemerintah
NewBusiness
Model
ExistingBusiness
Produksibatubara
PengangkutanPemindahan
Lahan
Pengeboran
NewMarket
NewBusiness
Rencana Bisnis Model Perseroan
18
Masa Depan Kelistrikan Indonesia
49 Giga watttotal kapasitas terpasangpembangkit tenaga listriknasional pada akhir tahun 2014.
197,3 TWhKonsumsi listrik nasional padaakhir 2014, dengan rata-ratapertumbuhan 7,8% pertahun.
59,5 Giga wattdiproyeksikan tambahankapasitas pembangkit listrikhingga tahun 2022 atau rata-ratabertambah 6 gigawatt per tahun.
US$ 125,2 milliarJumlah investasi yang dibutuhkan sampaitahun 2022 untuk tambahan kapasitaspembangkit listrik.
2013 2014 2015 2016 2017 2018 2019 2020 2021 2022
Belum dialokasikan IPP PLN
2.8323.786
2.838
5.948 5.459
10.6279.154
7.4735.348 6.053
Rencana Pengembangan kelistrikan nasional(Mega watt)
Alokasi Investasi Pengembangan Kelistrikan Nasional
PLN IPPUS$ 71,1 milliar US$ 54,1 milliar
(Sumber: RUPTL PLN 2014)
US$ 125,2 mill
19
Blueprint Bauran Energi Indonesia
Minyak Bumi Batubara Gas Bumi EBT Lainnya
55%22%
17%6%
(2006) Blueprint
20%17%
33%
30%
(2025)
5971
8394
106 114 120131
143 151
2013 2014 2015 2016 2017 2018 2019 2020 2021 2022
Potensi Pasar Batubara Domestik
Kebutuhan Batubara Untuk Pembangkit Listrik(Juta ton)
Sumber: Kementrian ESDM
(Sumber: RUPTL PLN 2014)
CAGR11%
20
Thank YouDISCLAIMER :
The information in this document has not been independently verified. No representation or warranty expressed orimplied is made as to, and no reliance should be placed on, the fairness, accuracy, completeness or correctness of suchinformation or opinions contained herein. None of PT Samindo Resources Tbk (the “Company“), nor any of its affiliates,advisers or representatives shall have any liability whatsoever (in negligence or otherwise) for any loss whatsoeverarising from the use of this document or its contents or otherwise arising in connection with this document.
This document is being furnished to you solely for your information on a confidential basis and may not be reproduced,redistributed or passed on, in whole or in part, to any other person. Any failure to comply with these restrictions mayconstitute a violation of the laws of any such other jurisdiction. By accepting this document you agree to be bound by theforegoing limitations.
This document does not constitute or form part of an offer or invitation to purchase any shares in the Company andneither shall any part of it form the basis of nor be relied upon in connection with any contract or commitmentwhatsoever. Any decision to purchase shares should be made solely on the basis of information contained in theprospectus.
PT Samindo Resources Tbk.Menara MuliaJl. Jend Gatot Subroto Kav 9-11Jakarta 12930, IndonesiaTel: +62 21-5257481Fax: +62 21-5257508www.samindoresources.com
Corporate SecretaryHananto WibowoTel : +62 21-5257481Email : [email protected]
Investor RelationsAhmad Zaki NatsirTel : +62 21-5257481 (114)Email : [email protected]