2015

ABERTUR

A

NOSSA

AMBIÇÃO

A MAIS INSPIRADORA E RELEVANTE

EMPRESA DE ALIMENTOS DO MUNDON

OS

SA

VIS

ÃO

ES

TR

AT

ÉG

IA

DE

M

ER

CA

DO

PR

INC

IPA

ISC

OM

PE

TÊ

NC

IAS

Footprint de suprimentos ágil,

global e orientado ao mercado

Posição de liderança

nos nossos campos de

atuação relevantes

Uma empresa de alimentos

global focada na marca e

orientada ao consumidor

…conquistando oportunidades globais.…com foco em 4 categorias-chave globais…Construir 1 marca verdadeiramente global…

FRIOS

EMPANADOS PRATOS PRONTOS

CORTES DE AVES E SUÍNOS COM VALOR

AGREGADO

CADEIA

SUSTENTÁVEL

INOVAÇÃO PESSOAS QUALIDADE MARCA VENDAS &

LOGÍSTICA

• Forte liderança no

Brasil, ME e LatAm

• Consumerização Asia

• Entrada em mercados

de B2C na Africa

PRINCIPAIS COMPETÊNCIAS

RESULTADOS

Capacidade produtiva

fora do Brasil

significativa

BRF como referência em

sustentabilidade

Dobrar receitas com inovação

Viva BRF com 80% de

engajamento global

Bolsa

Global de

Talentos

Liderar os mais altos padrões de

qualidade global

Sadia reconhecida como

uma marca ativa na

transformação do mercado

de alimentos

Marcas regionais

como líderes locais

Ter a melhor distribuição nos

mercados orientados ao

consumidor

Criar padrões de

excelência para

logística e GTM

ALMA

CADEIA

SUSTENTÁVEL

INOVAÇÃO

PESSOAS

QUALIDADE

MARCA

VENDAS &

LOGÍSTICA

Acelerar o ciclo de

inovação

ONE TEAM, ONE DREAM, ONE PLAN

QUAL É O SEU

SONHO?A cultura emergente na BRF

valores

conecta pessoas em

todas as dimensões,

em qualquer lugar.

BRF | Núm. de Entrevistados

79%

84%

83%

79%

81%

83%

82%

80%

63%

62%

67%

8%

8%

7%

9%

6%

6%

7%

9%

17%

11%

10%

10%

7%

7%

10%

12%

7%

9%

8%

17%

21%

22%

2%

1%

2%

2%

1%

3%

2%

3%

3%

7%

2%

0% 25% 50% 75% 100%

BRF | 5726

Quality and Management VP | 570

Legal and Corporate Relations VP | 51

Supply VP | 2022

GM MEA | 382

Finance VP | 99

GM Brazil | 2007

People VP | 88

GM Europa & Eurasia | 253

GM LATAM | 215

GM Asia | 39

Promotores Indiferentes Detratores

80%

M E T AtodoTRIa pesquisa

responderam

7000+

Passivos

TURNOVER & SSMA

8,96 8,61

7,05

5,01

3,06

1,97 1,73 1,69 1,64

2007 2008 2009 2010 2011 2012 2013 2014 Ac. 2015

Unidade: Taxa de Frequência de Acidentes com Afastamento - Fonte: SAP

ACIDENTES COM AFASTAMENTO

BRF

2,42

2,58

2,25 2,24 2,28

2,13

2,34

2,17

1,96

2,19 2,24

2, 1,961,83

1,71

1,51

1,21

0,921,02

2,3

2,44

2,272,14 2,17

1,99

2,26

2,06

1,9

2,04 2,

2,222,13

2,28

2, 1,98 1,99

1,85

2,04

Mar/14 Abr/14 Mai/14 Jun/14 Jul/14 Ago/14 Set/14 Out/14 Nov/14 Dez/14 Jan/15 Fev/15 Mar/15 Abr/15 Mai/15 Jun/15 Jul/15 Ago/15 Set/15

Real Meta

TURNOVER

DESTAQUESAbu Dhabi: Zero acidentes desde inauguração

Brasil: 6 plantas com Zero acidentes

Argentina: 40% de redução no índice de acidentes

‹nº›

Meritocracia

+400 Promoções

+ 3.000 LíderesAtração de Talentos

+200 Novas Contratações

SUMMER MBA TRAINEE GLOBAL

FAST TRACK

PAB - SUPERVISORESJOVENS DE

IMPACTO

JAN|SET 2015

Máquina de Talento Global

Conduzir desenvolvimento humano na rede da BRF,

produzindo alimentos saborosos e que fazem o bem é o

nosso LEGADO SUSTENTÁVEL

Eco-eficiência

EM 2014...

20%

da energia direta

consumida pela BRF

provém de fontes

renováveis.

96%

De reuso de água.

Bem-estar Animal

PARA FORNECER

MELHORIAS EM

PROCESSOS E

PROCEDIMENTOS

DE BEM-ESTAR

ANIMAL PARA

FAZENDAS.

Parceria com a ONG

World Animal Protection

(WAP)

Fornecedores Desevolvimento Humano

17.000fornecedores

avaliados em 2014 no

Programa de Gestão

da Cadeira Logística,

levando em conta

direitos humanos,

impacto social,

práticas trabalhistas e

ambientais.

88.000beneficiários nos

programas de

desenvolvimento

nas comunidades

em 2014, através

do Instituto BRF.5%de redução no

consumo de energia.

DESENVOLVIMENTO DO FOOTPRINT FABRIL

LUCAS DO RIO VERDE – MT

Aumentar a capacidade de produção em 62%

Atingindo 420k frangos abatidos por dia

INÍCIO: 3T16

RIO DE JANEIRO – RJ

Nova fábrica com tecnologia mais avançadal de

alimentos processados

INÍCIO: 3T16

TOLEDO - PR

Aumentar a produção de carne suína em 18%

Atingindo 7,5k porcos abatidos por dia

INÍCIO: 4T16

Aumentar a produção de frango em 9%

Atingindo 315k frangos abatidos por dia

BARADERO (AR)

Diminuir a ociosidade investindo em

uma nova linha

FUNCIONANDO

RIO CUARTO (AR)

Aumentar a produção de frango em 100%

Amudança de foco para produtos de maior valor

agregado, voltada para os mercados internacionais

INÍCIO: 3T16

RESULTADO

S3T15

RESULTADOS 3T15

7.238

8.281

3T14 3T15

20.960

23.242

9M14 9M15

2.145

2.601

3T14 3T15

5.822

7.290

9M14 9M15

21,3%25,2%

1.120

1.381

3T14 3T15

3.344

3.841

9M14 9M15

23,3% 14,9%

3T14 4T14 1T15 2T15 3T15*

15,6%

21,9%

13,5%

17,4%18,4%

1.130

1.762

951

1.380 1.522

14,4% 10,9%

LUCRO BRUTO

SG&A EBITDA (R$ MILHÕES)

ROL (R$ MILHÕES)

*Considera-se no EBITDA do 3T15 R$213 milhões referentes ao ganho operacional na venda da divisão de lácteos.

RESULTADOS 3T15

-394115 101

6881.150

1.531

2.5953.1843.125

4.1484.0963.7763.782

3T12 4T12 1T13 2T13 3T13 4T13 1T14 2T14 3T14 4T14* 1T15* 2T15* 3T15*

15,3

%

14,5

%

14,8

%

14,6

%

14,0

%

13,0

%

11,0

%

9,8

%

10,8

%

10,1

%

8,8

%

9,5

%

10,8

%

61,356,,0 58,4 57,4 56,2

49,5

41,836,4

41,136,9

32,6 34,438,8

3 Contas / ROL Ciclo Financeiro

3T12 4T12 1T13 2T13 3T13 4T13 1T14 2T14 3T14 4T14* 1T15* 2T15* 3T15*

3T14 4T14* 1T15* 2T15* 3T15**

1.401.04

1.26 1.12 1.24

5.394 5.032

6.230 5.951

6.949

Dívida Líquida Dív. Líq./ EBITDA

FINANCIAL CYCLECICLO FINANCEIRO FLUXO DE CAIXA SIMPLIFICADO¹ (LTM)

PERFIL DA DÍVIDAEVOLUÇÃO DA DÍVIDA LÍQUIDA/EBITDA (R$

MILHÕES)

*Não considera os resultados da operação de Lácteos, a qual teve venda concluída em 01 de julho de 2015.

**Considera-se no EBITDA do 3T15 R$213 milhões referentes ao ganho operacional na venda da divisão de lácteos.

26%

74%

USD

BRL

80%

20%

Curto

Prazo

Longo Prazo

ROIC: RETORNOS SIGNIFICATIVAMENTE MELHORES

1T14 2T14 3T14 4T14 1T15 2T15 3T15

ROIC LTM

7.2%

7.9%

9.1%

11.7%12.3%

13.3%13.9%

BRASIL

RESULTADOS 3T15 B R A S I L

412 425

121 122

3T14 3T15

Processados In Natura

6,73 7,04

5,94 6,05

3T14 3T15

Processados Outras Vendas

1.182 1.251

358 377

9M14 9M15

3.802

3.946

3T14 3T15

11.043

11.694

9M14 9M15

3,8% 5,9%

410

226

3T14 3T15

1.194921

9M14 9M15

44,9% 22,9%

10,8%

5,7%

10,8%7,9%

6,80 7,12

5,90 5,88

9M14 9M15

0,7%

3,0%

13,6%

5,8%

1,9%

4,7%

0,4%

4,7%

VOLUME SEM OUTRAS VENDAS E BOVINOSPREÇO SEM OUTRAS VENDAS E BOVINOS

R$

EBIT

(R$ MILHÕES)ROL (R$

MILHÕES)

O RETORNO DA PERDIGÃO

RESULTADOS FORTES EM VOLUMES E POSITIVAÇÃO (# DE CLIENTES)

Presunto Linguiça Defumada

2T15 3T15

VOLUMES TXT

+11,8% +11,3%

Jan-Jun Jul-Sep

SADIA PERDIGÃO

# DE CLIENTES - PRESUNTO

Perdigão movimenta

70% da base da Sadia

43.6 40.3

53.0

28.1

Jan-Jun Jul-Sep

SADIA PERDIGÃO

# DE CLIENTES –

LINGUIÇA DEFUMADA

78.4 75.0

93.4

43.8

Perdigão movimenta

approx. 58% da base da

Sadia

VIVA BRF NO BRASIL

27%30% 31%

34% 35%38%

40%

47%

55%

Feb Mar Apr May Jun Jul Ago Sep Oct

Positivação

30%35%

45%50%

58%

76%72%

80% 80%

Feb Mar Apr May Jun Jul Ago Sep Oct

Aderência a Visitas

12%9%

12%

26%33%

41%

66% 63% 60%

Feb Mar Apr May Jun Jul Ago Sep Oct

Execução Básica

3. Melhoria da produtividade da forçade vendas

1. Mudança na estrutura de vendas–> de canais para regiões

2. Racionalização dos SKUs–> (de 700 para 350)

3 LOVE BRANDS

34

67

93

98

32

60

89

96

10

32

84

96

4

25

78

93

4

30

83

94

3

13

74

95

3

11

59

85

PEER 1 PEER 2

PEER 3 PEER 4

Preferência

Preferência Top 3

Consideração

Conhecimento

de Marca

Preferência

Preferência Top 3

Consideração

Conhecimento

de Marca

Fonte: IPSOS / Quantitative Research / 3,975 entrevistas / Brasil

CONVENIÊNCIA E SAÚDE

Ser A "Love Brand" de

Alimentos do Brasil: a líder

absoluta e a marca de

alimentos mais inovadora.

• Nova experiência de marca: exalta sabor / qualidade dos alimentos e empodera os consumidores

• Novos pontos de contato: internet e mídias sociais

• Celebridade brasileira mais popular (99% de conhecimento)

• Apresentador do programa de TV de auditório com maior audiência do Brasil (15m de telespectadores todos os Domingos)

• Grande promoção, com pacotes promocionais em todos os PDV

• Patrocinadores dos 2 principais programas de culinária da TV aberta

PA

PE

L D

O P

OR

TF

ÓL

IOC

OM

UN

ICA

ÇÃ

O

CUIDADO E CUSTO-BENEFÍCIO

2a marca mainstream. A marca

que garante acesso à

alimentos de qualidade e

democratiza as inovações.

EXPANDIR PORTFOLIO

Ser a marca líder em

margarinas e ir além disso.

3 LOVE BRANDS

AMÉRIC

A

LATINA

RESULTADOS

3T15A M É R I C A L A T I N

A

31 32

32 26

3T14 3T15

Processados In Natura

89 89

11970

9M14 9M15

6,8% 23,6%

5,93

9,45

3T14 3T15

5,93

8,72

9M14 9M15

57,8% 47,0%

387

565

3T14 3T15

1.262

1.416

9M14 9M15

46,1% 12,2%

3T14 3T15 9M14 9M15

197,2% 4,5%

14 7,2%

3,1%3,3%

42 4341

VOLUME SEM OUTRAS

VENDASPREÇO MÉDIO SEM OUTRAS VENDAS

R$

ROL (R$

MILHÕES)

EBIT (R$

MILHÕES)

4243

3,6%

CONSOLIDANDO POSIÇÃO

DE MARCA NA

ARGENTINA

PATY

FORTALECENDO A

LIDERANÇA

Ganhos de Market Share

51,1 55,9

2014YTD 2015YTD

+5p.p

FORTALECENDO POSIÇÃO DE

MERCADO ATRAVÉS DE M&A

ORIENTE

MÉDIO

& ÁFRICA

RESULTADOS 3T15 ORIENTE MÉDIO & ÁFRICA

293 274

3T14 3T15

833798

9M14 9M15

6,4%4,1%

5,096,86

3T14 3T15

4,98

6,43

9M14 9M15

34,8% 29,1%

1.491

1.882

3T14 3T15

4.149

5.133

9M14 9M15

26,2% 23,7%

3T14 3T15 9M14 9M15

255,5% 506,4%

6,9%19,4%

3,2%

15,6%103365

132

801

PREÇO MÉDIO R$VOLUME

ROL (R$ MILHÕES)EBIT (R$

MILHÕES)

PRODUÇÃO LOCAL

FÁBRICA DE ABU-DHABI

• Todas as 6 linhas já em operação

• 1 ano a frente do plano de negócios

• Atendendo um key account global

• 400+ colaboradores, de mais de 20 nacionalidades

• Nenhum acidente desde a inauguração

• Modelo para expansão internacional

FPP CRESCIMENTO DE VENDAS

jan/15 set/15

+10%

YTD 14 YTD 15

Performance da Fábrica de Abu Dhabi’s

(Base case vs. Actual)

+18%

PORTFÓLIO APRIMORADO

DE ALIMENTOS

PROCESSADOS

Fonte: AC Nielsen – Sept/2015

PORTFOLIO

DE PRODUTOS

37,3

39,7

42,4

2013 2014 2015*

Market Share (Volume %)

COBERTURA DE MÍDIA

ATIVAÇÕES EM LOJA

ÁSIA

RESULTADOS

3T15Á S I A

130106

3T14 3T15

Processados In Natura

372 339

9M14 9M15

18,6% 8,9%

6,217,06

3T14 3T15

5,956,97

9M14 9M15

13,6% 17,2%

827764

3T14 3T15

2.254

2.408

9M14 9M15

7,5% 6,8%

3T14 3T15 9M14 9M15

13,7% 59,7%

20,4%

19,1%

22,1%

14,8%

169

146334

533

VOLUME

ROL (R$ MILHÕES)EBIT (R$

MILHÕES)

PREÇO MÉDIO R$

EXEMPLOS DE PRESENÇA DA MARCA NA

ASIA

Alguns fatos:

Presença em ~50% dos

pontos de venda

varejistas modernos de

Hong Kong

Portfólio de produtos e

embalagens

personalizados

Presente em categorias

de valor agregado médio

e alto

PORTFÓLIO DE PRODUTOS HONG KONGPORTFÓLIO DE PRODUTOS

CHINA

AVES PETISCOS LINGUIÇA

EUROPA/

EURÁSIA

RESULTADOS

3T15E U R O P A / E U R Á S

I A

48 44

3357

3T14 3T15

Processados In Natura

143 131

112 130

9M14 9M15

23,9% 16,4%

9,04

11,21

3T14 3T15

8,85 9,94

9M14 9M15

24,0% 12,3%

731

1.124

3T14 3T15

2.252

2.592

9M14 9M15 3T14 3T15 9M14 9M15

53,6% 15,1% 39,3% 0,1%

18,8%

17,1% 16,4%

14,3%

138

192 370 370

EBIT (R$ MILLIONS)ROL (R$ MILHÕES)EBIT (R$

MILHÕES)

VOLUME PREÇO MÉDIO R$

SERVIÇOS DE ALIMENTAÇÃO VAREJO ITÁLIA

VAREJO CEE VAREJO RÚSSIA

PRESENÇA NO VAREJO E

SERVIÇOS DE

ALIMENTAÇÃO

Q&A OBRIGADO!